DeFi投資大師Arthur的成長之路與投資心得

Arthur是加密貨幣領域最具傳奇色彩的DeFi投資者之一，短短3年時間實現了100倍的投資回報。他的投資之路充滿了智慧和洞察力，值得我們深入了解。

從南洋理工大學到石油交易員

Arthur於2017年20歲時進入加密領域。在南洋理工大學期間，他主修經濟學，輔修創業學，並擔任投資俱樂部副主席。畢業後，他加入英國石油公司擔任交易員，負責航運、分析和交易等工作。

這段大宗商品交易的經歷爲Arthur日後的加密投資奠定了基礎。他建立了一套嚴格的投資標準，這在FTX崩潰事件中幫助他將損失降到最低。

專注基本面的DeFi投資者

2019年初，Arthur開始深入研究DeFi領域，並抓住了DeFi Summer帶來的巨大機遇。他逐漸成長爲一位基於基本面的投資者，專注於加密貨幣在投機之外的潛在應用。

如今，Arthur是DeFiance Capital的創始人，主要專注於二級市場投資。他表示："在成長爲投資者的過程中，我逐漸形成了自己的投資理念。每個投資者都有獨特的投資哲學，就像巴菲特代表了長期價值投資。一旦形成投資理念，就會尋找適合的投資策略。這些策略會隨市場變化調整，但核心理念通常不會輕易改變。"

DeFiance Capital的投資策略

DeFiance Capital的資產規模在八位數到九位數之間。Arthur介紹說："我們採用基本面導向的選幣策略，主要投資中小型加密貨幣。比特幣和以太坊不是我們的主要投資方向，因爲我們的目標是跑贏這些主流資產。"

該基金最初專注於DeFi項目，後來逐步擴展到其他具有增長潛力的領域，如人工智能和遊戲。Arthur強調，成功的投資需要花時間深入了解各個領域。

給新人的建議

Arthur分享了他快速了解新賽道的三步法：

1. 評估賽道與加密貨幣的結合度
2. 判斷是否有快速增長的可能性
3. 收集數據支撐投資觀點

他建議給自己3-6個月的時間來驗證對某個賽道的看法。如果數據沒有支撐預期，就要重新審視自己的判斷。

投資教訓與風險管理

Arthur指出，加密投資行業中最大的挑戰是"生存"。除了市場風險，還需要注意兩個主要風險：

1. 托管風險：使用行業頂級的托管服務來保護資金安全
2. 對手風險：包括交易所和投資項目本身，需要做好風險評估

行業趨勢與散戶應對

Arthur認爲，加密行業正朝着更加機構化的方向發展。他建議散戶投資者要適應這一趨勢，同時也要保持警惕，因爲市場上仍然存在一些風險較高的投資機會。

精準把握入場和出場時機

Arthur強調，市場時機對於加密投資至關重要。他建議投資者要密切關注宏觀環境、市場流動性、交易量、情緒指標以及鏈上數據等多方面因素。同時，要根據項目的基本面增長情況來判斷入場和出場時機。

DeFiance Capital的成功案例

Arthur分享了他們最成功的投資案例之一：Axie Infinity。該項目的峯值回報率接近2000倍。此外，DeFi領域的多個藍籌項目，如dYdX、Sushiswap、AAVE、YFI和Synthetix等，也爲DeFiance Capital帶來了豐厚回報。

從Terra和FTX事件中汲取的教訓

這些事件讓Arthur更加重視團隊的道德品質。他強調，即使一個項目看似成功，如果團隊存在道德問題，也可能在短時間內崩潰。Arthur引用了天使投資人Naval Ravikant的話："選擇商業夥伴時，要看重智慧、能量，但最重要的是誠信。否則，你可能只是幫助了一個聰明而勤奮的騙子。"

總的來說，Arthur的投資之路充滿智慧和洞察力。他的經驗告訴我們，成功的加密投資需要深入的研究、嚴格的風險控制，以及對團隊道德品質的高度重視。這些原則不僅適用於專業投資者，對普通投資者也同樣重要。