深入解析第二季度加密風投市場動態

加密風投市場在2023年第二季度呈現出一些有趣的趨勢。盡管一些風投公司曾聲稱熊市是他們大展拳腳的時機,但實際上即便是規模最大的公司,近期的創業投資活動也明顯減少。讓我們來分析一下第二季度的創業融資情況,看看哪些新興項目吸引了風投的目光。

對普通投資者來說,加密貨幣的私募市場往往難以觸及。許多地區要求投資者在進入私募市場前需獲得認證資格。以美國爲例,合格投資者身分主要取決於收入和淨資產門檻,部分具備特定專業資格的個人也可獲得資格。

盡管大多數投資者無法進入加密私募市場,但這一市場對整個行業的重要性不容忽視。如果沒有這種替代性的市場結構,新興項目將很難獲得必要的啓動資金來開發產品並推向市場。

加密風投融資概況

風險投資(VC)指活躍於私募市場的公司和個人,他們利用自身資本、人脈和行業expertise來助力初創企業的成功。

2022年加密貨幣市場大跌,但加密風投公司仍成功募集了創紀錄的216億美元新資金。然而,盡管以太坊和比特幣等資產在2023年出現大幅反彈,風投們今年卻未能從投資者那裏獲得太多進一步投資該行業的興趣。簡而言之,今年迄今爲止的投資額直線下降,比去年同期下降了98%。

對尋求融資的加密初創公司而言,這又是一個艱難的季度。根據數據顯示,第二季度共382筆交易,總交易額爲23.4億美元。值得注意的是,這已是風險投資連續第五個季度下降,相比2022年第一季度高達121.4億美元的融資規模相去甚遠。

這種持續下滑表明,我們可能尚未觸及本輪熊市中加密初創投資的底部。這並不令人意外,因爲在監管機構對一些風投支持的初創公司推出的網路相關資產發起攻勢後,整個行業面臨着監管阻力。監管機構的嚴厲態度可能會威脅到"代幣認股權證"的經濟性,即投資者有權在未來某一天以預定價格獲得特定數量代幣。可以理解,風投公司(及其有限合夥人)在進入加密貨幣非流動性私人領域時比過去幾年更加謹慎。

六月熱門融資項目

值得慶幸的是,盡管今年融資環境艱難,但風投們仍坐擁大量資金。私募市場的交易活動雖然明顯放緩,但優質的加密項目仍能獲得充足資金支持。

數據證實,風投手中仍有大量可投資金。上個月,一些鮮爲人知的加密初創公司宣布了令人矚目的融資輪。以下是幾個值得關注的項目:

Mythical Games

融資金額: 3700萬美元
行業: 遊戲

Mythical Games是一家全方位的Web3遊戲工作室。該工作室開發了多款加密遊戲,並創建了專有的加密產品爲遊戲提供支持。

Mythical平台整合了這些遊戲,作爲每個遊戲可選的Web3功能加密層。它在許可的權威證明鏈上運行,支持法幣和加密貨幣交易。此外,該平台還具備反欺詐保護、費用優化和買賣方定價建議等功能。

關注原因:

Mythical Games與NFL及NFL球員協會合作開發的《NFL Rivals》於4月26日首次登入iOS和Android平台,並迅速登頂體育遊戲排行榜!目前該遊戲在App Store免費體育遊戲排行榜上仍位列第11位。

對一款原生加密遊戲而言,這是相當不錯的市場滲透率,爲未來發行前景帶來信心。只需一款現象級遊戲就能徹底改變遊戲行業格局。Mythical Games有望成爲這款遊戲的開發者。

Taiko

融資金額: 2200萬美元
行業: L2

Taiko正致力於應對以太坊擴容挑戰,同時從技術和理念角度盡可能模仿以太坊。

Taiko團隊正在構建一個與以太坊相當的Type 1 zkEVM Layer rollup解決方案,優先考慮與以太坊架構的兼容性,而非最小化證明者成本。這將允許部署在L1上的協議無需更改代碼或部署環境即可遷移至Taiko。

該協議的開發遵循"Day 1去中心化"的理念。對Taiko而言,這意味着與去中心化的提議者和證明者一同部署,允許任何人無需許可即可參與鏈的基礎設施層並賺取費用。

關注原因:

擴展以太坊的最終目標是zero-knowledge rollup,而Taiko正在開發一種zero-knowledge rollup,同時走一條鮮有人走的道路!與以太坊L1完全對等將允許開發者無縫將以太坊智能合約部署到鏈上,並意味着Taiko可與以太坊共享基礎設施。

雖然嚴格遵循以太坊標準是否是成功策略尚未可知,但在一個充滿非EVM Rollup的世界裏,Taiko無疑是一個獨特的rollup和逆勢押注。

Maverick協議

融資金額: 900萬美元
行業: DeFi

Maverick是部署在以太坊、zkSync和BNB Chain上的AMM,旨在徹底改變用戶的流動性提供體驗。

該協議內置4種自動流動性策略(稱爲"模式"),可根據預設參數智能調配流動性。Maverick的增強頭寸允許任何人激勵高度特定形式的流動性,爲需要租用ETH流動性並與國庫持有的原生代幣配對的協議開闢了新途徑。

Maverick將流動性集中在bin內(類似於Uniswap V3的即時報價的離散價格範圍),並在bin內提供零滑點交易。這一特性使得該DEX對大額交易者和聚合器極具吸引力。

關注原因:

在許多交易所,爲波動較大的資產組合提供流動性的機構面臨巨大挑戰。傳統AMM模式可能使散戶LP遭受嚴重的無常損失,且回報率過低。

像Uniswap V3這樣的集中流動性架構只有專業做市商才能盈利。同時,Uniswap V2等全方位流動性架構的資本效率極低。

通過允許定向價格偏差影響用戶提供流動性的方式,Maverick正在幫助散戶LP實現盈利。此外,Maverick剛剛推出MAV代幣,這意味着投資者已有途徑通過公開市場獲得該項目的風險敞口。