Derinlik Analizi: Ethereum, Solana ve Tron'un üç büyük kamu zincirinin gelir sürdürülebilirliği
Giriş
Bugün blockchain teknolojisinin hızlı gelişimi ile birlikte, kamu blok zincirlerinin gelir sürdürülebilirliği, uzun vadeli gelişim potansiyelini değerlendirmek için kritik bir gösterge haline gelmiştir. Bu rapor, mevcut pazardaki üç ana kamu blok zincirine - Ethereum (Ethereum ), Solana ve Tron (Tron ) - odaklanarak, bunların Gas ücreti gelir bileşenlerini, zincir üzerindeki ekonomik faaliyetleri, kullanıcı gelir-gider sürdürülebilirliğini analiz etmekte ve bu kamu blok zincirlerinin gelir modelleri ile sürdürülebilirliğini derinlemesine incelemektedir.
Son verilere göre, son 30 gün içinde Ethereum toplam 99.89 milyon dolar Gas ücretiyle açık ara önde, Solana ve Tron ise sırasıyla 46.21 milyon dolar ve 38.97 milyon dolar Gas ücretiyle onu takip ediyor. Ancak, bu gelir avantajı piyasa sıcaklığı ve kullanıcı etkinliği üzerinde tam olarak yansımıyor. Dikkate değer bir nokta, Solana'nın son altı ay içinde tartışma sıcaklığının Ethereum'u geçtiği, Tron'un ise düşük işlem ücretleri sayesinde ödeme alanında geniş kabul gördüğüdür.
Daha dikkat çekici olan, günlük aktif adres verilerinin Gas ücreti gelirlerinden tamamen farklı bir yapı sergilemesidir: TRON, 2,1 milyon günlük aktif adres ile birinci sırada yer alırken, Solana 1,1 milyon ile onu takip etmekte, Ethereum ise sadece 316 bin aktif adrese sahip. Bu fenomen, Gas ücreti gelirlerinin bileşimi, zincir üzerindeki ekonomik faaliyetler ve kullanıcı gelir-giderlerinin sürdürülebilirliği arasındaki karmaşık ilişkiyi vurgulamakta ve bu üç büyük kamu zincirinin gelir sürdürülebilirliğini derinlemesine analiz etmemiz için benzersiz bir bakış açısı sunmaktadır.
Bu rapor, Ethereum, Solana ve TRON'un gelir yapısını derinlemesine analiz edecek ve uzun vadeli gelişim potansiyelini ve gelir sürdürülebilirliğini tartışacaktır.
Ethereum
Gas ücreti geliri bileşimi
Ethereum(, bir dizi önemli güncelleme geçirdi; bunlar arasında İş Kanıtı)PoW('dan Hisse Kanıtı)PoS('a geçiş ve EIP-1559 önerisinin uygulanması yer alıyor. Bu değişiklikler, Gas ücreti yapısını derin bir şekilde etkilemiştir. Yeni Gas ücreti yapısı iki bölümden oluşmaktadır: sistem tarafından otomatik olarak imha edilen temel ücret)Base Fee( ve doğrudan doğrulayıcılara ödenen bahşiş)Tips(. Temel ücretin imha mekanizması, ETH'yi deflasyonist bir duruma sokma potansiyeline sahip olup, değerini artırabilir. Aynı zamanda, dinamik olarak ayarlanan temel ücret, ağ kaynaklarının dağıtımını optimize etmeye yardımcı olurken, bahşişler de doğrulayıcılara ek teşvik sağlamaktadır ve ağ güvenliğini korumaktadır. Bu çift yapı, doğrulayıcıların gelir kaynaklarını çeşitlendirerek yeni coin çıkarımına olan bağımlılığı azaltmakta ve temel ücretin imha mekanizması aracılığıyla ETH için uzun vadeli deflasyon potansiyeli yaratmaktadır. Genel olarak, bu dizi değişiklik, Ethereum ağının ekonomik sürdürülebilirliğini ve uzun vadeli değer önerisini artırmayı amaçlamaktadır.
Ethereum, son 30 gün içinde )Base Fee( mekanizmasıyla yaklaşık 47 milyon dolar değerinde ETH'yi yok etti. Bu veri yalnızca ağın aktiflik düzeyini yansıtmakla kalmıyor, aynı zamanda çeşitli zincir üstü etkinliklerin toplam Gas tüketimine olan katkı oranını analiz etmek için önemli bir temel sağlıyor. Bu, Ethereum ekosistemindeki farklı uygulamalar ve işlem türlerinin ekonomik etkisini derinlemesine anlamaya yardımcı oluyor.
Ethereum ağındaki Gas ücreti tüketim dağılımı, ekosisteminin aktifliğini ve ekonomik değer akışını yansıtır. Veri istatistiklerine göre, Ethereum ana zincirindeki baskın uygulama kategorilerini ve bunların göreceli önemini net bir şekilde tanımlayabiliriz. Merkeziyetsiz finans ) DeFi ( %60'lık pay ile önde gelmektedir ve Ethereum ekosistemindeki merkezi konumunu vurgulamaktadır. Ardından ETH transferi ) %12 (, MEV ) maksimum çıkarılabilir değer %8 ( ve NFT ) eşsiz token %8 ( gelmektedir. Bu dört kategori toplam Gas tüketiminin %88'ini katkıda bulunarak Ethereum ağının ana ekonomik aktivitelerini oluşturmaktadır. Layer 2 çözümleri ) %6 ( ve akıllı sözleşme oluşturma ) %2 ( payları daha küçüktür ve bu da Ethereum ekosisteminin gelişiminin şu anda "düşük dönem"de olduğunu yansıtmaktadır.
Ethereum ağı şu anda nispeten düşük bir dönemden geçmesine rağmen, Gas ücretlerinin tüketim dağılımı hâlâ çok çeşitli bir ekosistem yapısını ortaya koyuyor. DeFi'nin ön planda olduğu, ETH transferleri, MEV ve NFT gibi birçok alanla desteklenen bu yapı, ağın sürekli canlılığını ve geniş uygulama senaryolarını sergiliyor ve Ethereum ağının değer artışı için sağlam bir temel oluşturuyor.
![Derinlik Analizi: Ethereum, Solana ve Tron'un üç büyük halka açık zincirinin gelir sürdürülebilirliği])https://img-cdn.gateio.im/webp-social/moments-1244c8b55c2ceee3595d5261dd8f7540.webp(
) Zincir üstü ekonomik faaliyet
DeFi
Merkeziyetsiz Finans ### DeFi (, Ethereum ekosisteminin temel bileşeni olarak, merkeziyetsiz borsa ) DEX (, borç verme platformları, DEX ticaret robotları, stabilcoinler, türev ürünler, kripto cüzdanlar ve likit stake türev ürünleri ) LSD ( gibi çeşitli alt alanları kapsamaktadır.
Ethereum Gas yakma detaylarının derin analizi ile DEX, stablecoinler, DEX ticaret botları ve kripto cüzdanlar gibi alanların Gas tüketiminde öne çıktığını gözlemledik. Bu alanlar, mevcut DeFi ekosistemindeki hakimiyetini ve kullanıcı aktivitesini yansıtarak, sıralamada üst sıralarda yer almaktadır.
)## Uniswap###DEX(
Uniswap, Ethereum ekosistemindeki en büyük merkeziyetsiz borsa )DEX( olarak, kullanıcılara etkili zincir üstü nakit ticaret hizmetleri sunmanın yanı sıra, merkeziyetsiz finans )DeFi( ekosisteminin altyapısı olarak, blok zinciri ağındaki katı talepleri karşılamaktadır.
Uniswap'ın son 30 gündeki geliri 54.23 milyon dolar, bunun 8.15 milyon doları yakım için kullanılan Gas ücreti ve Ethereum ekosistemindeki oranı yaklaşık %17.3'tir. İstatistikler, Uniswap'taki işlem hacmi açısından ön planda olan işlem çiftlerinin çoğunlukla ETH ve stabil coinlerden oluştuğunu, spekülatif olarak güçlü olan Meme token ticaretinin toplam işlem yapısındaki oranının çok düşük olduğunu göstermektedir. Bu durum, platformda normal ticaret davranışlarının hakim olduğu sağlıklı bir ekosistemi vurgulamaktadır.
)## 1inch###DEX(
1inch, Ethereum ekosistemindeki önde gelen merkeziyetsiz borsa )DEX( agregatörü olarak, birden fazla DEX'in likidite havuzlarını birleştirerek kullanıcılara en iyi işlem yollarını ve fiyatları sunmakta, özellikle az bulunan token ticaretinde benzersiz avantajlar sergilemektedir.
1inch, Ethereum ekosistemine yaklaşık 1,21 milyon dolar Gas ücreti katkıda bulundu ve toplamın %3'ünü oluşturdu.
Tüm DEX pazarının DeFi alanındaki payı %40'tan fazla, Ethereum ekosisteminde ise %25'in üzerinde, bu da DEX'in Ethereum'un en aktif pazarlarındaki konumunu vurguluyor. Ana akım DEX projeleri normal işlemlerle odaklanıyor, Meme token'larına nadiren yer veriyor, bu da sağlıklı bir ekosistem yapısını yansıtıyor. DEX pazarının en yüksek paya sahip olmasına rağmen, Ethereum ekosisteminin yalnızca %25'lik bir payını oluşturması, makul bir Gas ücreti dağılımını gösteriyor.
)# Stabilcoin transfer
Stablecoin transfer, as a key indicator of blockchain prosperity, ranks second only to DEX in the Ethereum ecosystem. It plays a role similar to fiat currency in on-chain transactions, providing a pricing benchmark for other tokens and becoming the preferred intermediary for on-chain token trading due to its trading convenience and low slippage advantages. It mainly consists of the two major industry stablecoins, USDT and USDC, effectively reflecting the funding demand and activity level of the Ethereum ecosystem.
Son bir ay içinde, Ethereum ağı üzerindeki stabil coin transferlerine ilişkin yakıt ücreti (Gas fee) 4.01 milyon dolara ulaştı ve bu, aynı dönemde toplam yakıt ücreti imhasının %8.5'ini oluşturdu. Bu veri, ağ üzerindeki güçlü fon talebini yansıtmanın yanı sıra, stabil coin transferlerinin kamu blok zincirinin sürdürülebilir gelişim potansiyelini ölçme açısından önemini vurgulamaktadır. Çünkü bu, kamu blok zincirinin yeterli fon ve kullanıcı tabanına sahip olup olmadığını doğrudan ilişkilendirir. Ethereum'un bu ölçekteki güçlü performansı, kripto para ekosistemindeki lider konumunu ve sürdürülebilir gelişim dinamiklerini daha da pekiştirmektedir.
Dex Ticaret Botu
Dex Trading Bot yarışmasının yükselişi, Meme coinlerin popülaritesinden kaynaklanmaktadır. Bu, DEX traderları için özel olarak tasarlanmış bir otomatik ticaret aracıdır ve esasen kullanıcıların Meme coinlerini kapmak için kolaylık sağlamaktadır. Meme coin projelerinin patlamasıyla birlikte, piyasası son derece yüksek bir volatilite ve kısa döngüler göstermektedir. ### bazıları, aktif dönemlerinin 10 dakikadan kısa sürdüğü durumlarla karşılaşılmaktadır. ( Bu, ticaret zorluğunu artırmakta ve genellikle birkaç saniyelik alım fırsatındaki farklılık, kar veya zararı belirleyebilmektedir. Bu nedenle, ticaret kullanıcıları, Meme coinlerin açılışını kapmak için büyük ölçüde Dex Trading Bot kullanmaktadır. Bu süreç yalnızca büyük miktarda Gas ücreti üretmekle kalmıyor, aynı zamanda önemli bir oranda rüşvet ücreti içermektedir. Amaç, blockchain madencilerini kendi işlemlerini öncelikli olarak paketlemeye ikna ederek, Meme coin ticaretinde avantaj elde etmektir.
Veriler, Dex Trading Bot projesi )'in Gas ücreti katkısı açısından üçüncü sırada olduğunu, yalnızca Uniswap ve Ethereum/stablecoin transferlerinin arkasında yer aldığını gösteriyor. Banana Gun ve Maestro (.
Banana Gun, Ethereum ağı üzerinde aktif olan bir çapraz zincir uyumlu Dex Trading Bot projesi olarak, son 30 gün içinde 1.73 milyon dolar kadar Gas ücreti katkısında bulundu. Bu, tüm Dex Trading Bot projeleri arasında en üst sırada yer almasının yanı sıra, Ethereum ekosisteminin genelinde %3.68'lik bir paya ulaşarak otomatik ticaret araçları alanındaki hakimiyetini göstermektedir.
Maestro aynı zamanda çok zincirli uyumlu bir Dex Trading Bot projesidir, Ethereum'u ana uygulama alanı olarak alır, son 30 gün içinde 1.51 milyon dolar Gaz ücreti üretmiştir, Dex Trading Bot projeleri arasında ikinci sıradadır ve Ethereum ekosisteminin toplam Gaz ücretinin %3.21'ini oluşturmaktadır, otomatik ticaret pazarındaki önemli etkisini vurgulamaktadır.
Dex Trading Bot pazarının Ethereum ekosistemindeki belirgin konumu ) Gas ücreti katkısı bakımından üçüncü sırada yer almakta olup, yaklaşık %6,9'luk bir paya sahiptir ( bu da önemini yansıtmaktadır. Ayrıca, lider etki belirgindir ) Banana Gun ve Maestro, pazarın %90'ından fazlasını elinde bulundurmaktadır ( bu durum sadece bu pazarın yoğunluğunu göstermekle kalmayıp, aynı zamanda Ethereum zincirindeki Meme coin ticaretinin makul sıcaklığını dolaylı olarak yansıtmaktadır. Bu denge, hem ticaret talebini karşılamakta hem de aşırı spekülasyonun zincir üzerindeki normal ekosistem projelerine verebileceği olumsuz etkileri önlemekte, böylece Ethereum ekosisteminin sağlıklı gelişimine güçlü bir destek sağlamaktadır.
)# Kripto para cüzdanı
Cüzdan, genel blok zinciri kullanıcı faaliyetlerinin altyapısı olarak, Gas ücretleri katkısı sadece zincir üzerindeki gerçek kullanıcı etkinliğini yansıtmakla kalmayıp, aynı zamanda genel blok zinciri ekosisteminin sağlık düzeyini ölçmenin anahtar göstergelerinden biridir. Veriler, mevcut en yaygın kullanılan zincir üzerindeki cüzdan projelerinden biri olan MetaMask'ın Ethereum ekosisteminde öne çıktığını, son 30 gün içinde 291 milyon dolar Gas ücreti katkısı sağladığını ve 94 milyon dolar ### yakıldığını, tüm Ethereum zincirindeki Gas ücretinin yaklaşık %2'sini oluşturduğunu göstermektedir. Bu durum, cüzdan pazarının genel blok zinciri ekosistemindeki önemli konumunu vurgulamaktadır.
(# Zincir üstü transfer
Ethereum zincirinde yapılan transferler, ikinci sırada yer alan zincir içi eylemler olarak, son bir ayda 3.83 milyon dolar Gas ücreti yaktı ve toplam Gas ücretine yaklaşık 25.5 milyon dolar katkıda bulundu, bu da Ethereum ekosisteminin toplam Gas ücretinin yaklaşık %12'sini temsil ediyor. Bu durum, ETH ekosistemindeki önemli konumunu ve kullanıcı talebinin güçlü seviyesini vurgulamaktadır.
)# MEV
MEV, blockchain işlem aşamasının kendine özgü bir fenomeni olarak, Ethereum zincirinde kullanıcıların işlemleri hızlandırmak için ödedikleri ek ücretler şeklinde ortaya çıkar; burada temel ücret yok edilirken, madenci bahşişi doğrudan madencilere gider. Bu mekanizma, EIP-1559 güncellemesinden sonra daha da netleşmiştir. Aşırı MEV talebi genellikle zincir üstü ekosistemin sağlıksız gelişimini yansıtır, özellikle Meme coin projelerinde, zaman duyarlılığı sebebiyle kullanıcılar sürekli olarak MEV ücretlerini artırarak avantaj elde etmeye çalışır. Bu nedenle, MEV ücretlerinin miktarı bir dereceye kadar zincir üzerindeki Meme coin projelerinin aktifliğini dolaylı olarak yansıtabilir. Ethereum zincirindeki MEV yakım ücreti yaklaşık 3.76 milyon dolar olup, zincir üzerindeki toplam yakım ücretinin %8'ini oluşturmaktadır; bu veri, Meme coin projelerine katılımın Ethereum ekosisteminde baskın bir rol oynamadığını göstermektedir.
Ethereum ekosistem özeti
Ethereum ekosistemi, birden fazla alanda ancak birkaç ana alana odaklanmış bir gelişim durumu sergilemektedir. DeFi alanı, %60'lık Gas ücreti payı ile öne çıkarak, merkezi konumunu vurgulamaktadır, ancak içindeki alt alanların dağılımı makuldür. ETH transferi ###12%###, MEV (8%) ve NFT (8%), bu dört kategori toplam Gas tüketiminin %88'ini oluşturmaktadır. Zincir üzerinde en fazla Gas ücreti yakan alt alanlar DEX (26%), zincir üzerindeki transferler ve stabilcoinler (17%), Dex Trading Bot (7%) ve cüzdan alanı (3%), toplamda %53'lük bir paya sahiptir. Layer 2 çözümleri (6%) ve akıllı sözleşme oluşturma (2%) daha küçük bir paya sahiptir, bu da ekosistemin gelişiminin "düşük dönem" içinde olabileceğini yansıtmaktadır. Yine de, bu dağıtılmış Gas ücreti dağılımı, Ethereum'un farklı alanlarının göreli dengeli gelişimini yansıtarak, herhangi bir alanda aşırı yoğunlaşma olmadığını göstermekte ve ekosistemin genel sağlıklı durumunu sergilemektedir.
Solana
( İşlem Ücreti Yapısı
Solana zincirindeki ücretler ve maliyetler üç parçaya ayrılabilir:
This page may contain third-party content, which is provided for information purposes only (not representations/warranties) and should not be considered as an endorsement of its views by Gate, nor as financial or professional advice. See Disclaimer for details.
24 Likes
Reward
24
7
Share
Comment
0/400
BTCBeliefStation
· 07-18 23:39
Gas savaş tanrısı Ethereum sonsuza dek tanrı
View OriginalReply0
RegenRestorer
· 07-18 02:09
eth ücretleri gerçekten yüksek
View OriginalReply0
ShibaMillionairen't
· 07-16 01:24
Bir gün üç aile coin bakmadan duramıyorum ha
View OriginalReply0
ZKSherlock
· 07-16 01:23
aslında eth'nin gas metrikleri daha derin bir sorunu maskelemekte... gerçek zk tabanlı gizlilik garantilerinin eksikliği açıkçası endişe verici
View OriginalReply0
ProbablyNothing
· 07-16 01:17
Bu gas gerçekten cesurca alıyor.
View OriginalReply0
SchrodingerGas
· 07-16 01:11
gas savaşı tekrar başladı, piyasa mücadelesi daha yeni başladı~ akşam gm on-chain görüşürüz
View OriginalReply0
HodlBeliever
· 07-16 01:07
Gas ücretinin oranına göre ETH kazandı, fazla söze gerek yok.
Ethereum, Solana ve TRON gelir sürdürülebilirliği karşılaştırması: Gas ücretleri, on-chain aktiviteler ve kullanıcı davranış analizi
Derinlik Analizi: Ethereum, Solana ve Tron'un üç büyük kamu zincirinin gelir sürdürülebilirliği
Giriş
Bugün blockchain teknolojisinin hızlı gelişimi ile birlikte, kamu blok zincirlerinin gelir sürdürülebilirliği, uzun vadeli gelişim potansiyelini değerlendirmek için kritik bir gösterge haline gelmiştir. Bu rapor, mevcut pazardaki üç ana kamu blok zincirine - Ethereum (Ethereum ), Solana ve Tron (Tron ) - odaklanarak, bunların Gas ücreti gelir bileşenlerini, zincir üzerindeki ekonomik faaliyetleri, kullanıcı gelir-gider sürdürülebilirliğini analiz etmekte ve bu kamu blok zincirlerinin gelir modelleri ile sürdürülebilirliğini derinlemesine incelemektedir.
Son verilere göre, son 30 gün içinde Ethereum toplam 99.89 milyon dolar Gas ücretiyle açık ara önde, Solana ve Tron ise sırasıyla 46.21 milyon dolar ve 38.97 milyon dolar Gas ücretiyle onu takip ediyor. Ancak, bu gelir avantajı piyasa sıcaklığı ve kullanıcı etkinliği üzerinde tam olarak yansımıyor. Dikkate değer bir nokta, Solana'nın son altı ay içinde tartışma sıcaklığının Ethereum'u geçtiği, Tron'un ise düşük işlem ücretleri sayesinde ödeme alanında geniş kabul gördüğüdür.
Daha dikkat çekici olan, günlük aktif adres verilerinin Gas ücreti gelirlerinden tamamen farklı bir yapı sergilemesidir: TRON, 2,1 milyon günlük aktif adres ile birinci sırada yer alırken, Solana 1,1 milyon ile onu takip etmekte, Ethereum ise sadece 316 bin aktif adrese sahip. Bu fenomen, Gas ücreti gelirlerinin bileşimi, zincir üzerindeki ekonomik faaliyetler ve kullanıcı gelir-giderlerinin sürdürülebilirliği arasındaki karmaşık ilişkiyi vurgulamakta ve bu üç büyük kamu zincirinin gelir sürdürülebilirliğini derinlemesine analiz etmemiz için benzersiz bir bakış açısı sunmaktadır.
Bu rapor, Ethereum, Solana ve TRON'un gelir yapısını derinlemesine analiz edecek ve uzun vadeli gelişim potansiyelini ve gelir sürdürülebilirliğini tartışacaktır.
Ethereum
Gas ücreti geliri bileşimi
Ethereum(, bir dizi önemli güncelleme geçirdi; bunlar arasında İş Kanıtı)PoW('dan Hisse Kanıtı)PoS('a geçiş ve EIP-1559 önerisinin uygulanması yer alıyor. Bu değişiklikler, Gas ücreti yapısını derin bir şekilde etkilemiştir. Yeni Gas ücreti yapısı iki bölümden oluşmaktadır: sistem tarafından otomatik olarak imha edilen temel ücret)Base Fee( ve doğrudan doğrulayıcılara ödenen bahşiş)Tips(. Temel ücretin imha mekanizması, ETH'yi deflasyonist bir duruma sokma potansiyeline sahip olup, değerini artırabilir. Aynı zamanda, dinamik olarak ayarlanan temel ücret, ağ kaynaklarının dağıtımını optimize etmeye yardımcı olurken, bahşişler de doğrulayıcılara ek teşvik sağlamaktadır ve ağ güvenliğini korumaktadır. Bu çift yapı, doğrulayıcıların gelir kaynaklarını çeşitlendirerek yeni coin çıkarımına olan bağımlılığı azaltmakta ve temel ücretin imha mekanizması aracılığıyla ETH için uzun vadeli deflasyon potansiyeli yaratmaktadır. Genel olarak, bu dizi değişiklik, Ethereum ağının ekonomik sürdürülebilirliğini ve uzun vadeli değer önerisini artırmayı amaçlamaktadır.
Ethereum, son 30 gün içinde )Base Fee( mekanizmasıyla yaklaşık 47 milyon dolar değerinde ETH'yi yok etti. Bu veri yalnızca ağın aktiflik düzeyini yansıtmakla kalmıyor, aynı zamanda çeşitli zincir üstü etkinliklerin toplam Gas tüketimine olan katkı oranını analiz etmek için önemli bir temel sağlıyor. Bu, Ethereum ekosistemindeki farklı uygulamalar ve işlem türlerinin ekonomik etkisini derinlemesine anlamaya yardımcı oluyor.
Ethereum ağındaki Gas ücreti tüketim dağılımı, ekosisteminin aktifliğini ve ekonomik değer akışını yansıtır. Veri istatistiklerine göre, Ethereum ana zincirindeki baskın uygulama kategorilerini ve bunların göreceli önemini net bir şekilde tanımlayabiliriz. Merkeziyetsiz finans ) DeFi ( %60'lık pay ile önde gelmektedir ve Ethereum ekosistemindeki merkezi konumunu vurgulamaktadır. Ardından ETH transferi ) %12 (, MEV ) maksimum çıkarılabilir değer %8 ( ve NFT ) eşsiz token %8 ( gelmektedir. Bu dört kategori toplam Gas tüketiminin %88'ini katkıda bulunarak Ethereum ağının ana ekonomik aktivitelerini oluşturmaktadır. Layer 2 çözümleri ) %6 ( ve akıllı sözleşme oluşturma ) %2 ( payları daha küçüktür ve bu da Ethereum ekosisteminin gelişiminin şu anda "düşük dönem"de olduğunu yansıtmaktadır.
Ethereum ağı şu anda nispeten düşük bir dönemden geçmesine rağmen, Gas ücretlerinin tüketim dağılımı hâlâ çok çeşitli bir ekosistem yapısını ortaya koyuyor. DeFi'nin ön planda olduğu, ETH transferleri, MEV ve NFT gibi birçok alanla desteklenen bu yapı, ağın sürekli canlılığını ve geniş uygulama senaryolarını sergiliyor ve Ethereum ağının değer artışı için sağlam bir temel oluşturuyor.
![Derinlik Analizi: Ethereum, Solana ve Tron'un üç büyük halka açık zincirinin gelir sürdürülebilirliği])https://img-cdn.gateio.im/webp-social/moments-1244c8b55c2ceee3595d5261dd8f7540.webp(
) Zincir üstü ekonomik faaliyet
DeFi
Merkeziyetsiz Finans ### DeFi (, Ethereum ekosisteminin temel bileşeni olarak, merkeziyetsiz borsa ) DEX (, borç verme platformları, DEX ticaret robotları, stabilcoinler, türev ürünler, kripto cüzdanlar ve likit stake türev ürünleri ) LSD ( gibi çeşitli alt alanları kapsamaktadır.
Ethereum Gas yakma detaylarının derin analizi ile DEX, stablecoinler, DEX ticaret botları ve kripto cüzdanlar gibi alanların Gas tüketiminde öne çıktığını gözlemledik. Bu alanlar, mevcut DeFi ekosistemindeki hakimiyetini ve kullanıcı aktivitesini yansıtarak, sıralamada üst sıralarda yer almaktadır.
)## Uniswap###DEX(
Uniswap, Ethereum ekosistemindeki en büyük merkeziyetsiz borsa )DEX( olarak, kullanıcılara etkili zincir üstü nakit ticaret hizmetleri sunmanın yanı sıra, merkeziyetsiz finans )DeFi( ekosisteminin altyapısı olarak, blok zinciri ağındaki katı talepleri karşılamaktadır.
Uniswap'ın son 30 gündeki geliri 54.23 milyon dolar, bunun 8.15 milyon doları yakım için kullanılan Gas ücreti ve Ethereum ekosistemindeki oranı yaklaşık %17.3'tir. İstatistikler, Uniswap'taki işlem hacmi açısından ön planda olan işlem çiftlerinin çoğunlukla ETH ve stabil coinlerden oluştuğunu, spekülatif olarak güçlü olan Meme token ticaretinin toplam işlem yapısındaki oranının çok düşük olduğunu göstermektedir. Bu durum, platformda normal ticaret davranışlarının hakim olduğu sağlıklı bir ekosistemi vurgulamaktadır.
)## 1inch###DEX(
1inch, Ethereum ekosistemindeki önde gelen merkeziyetsiz borsa )DEX( agregatörü olarak, birden fazla DEX'in likidite havuzlarını birleştirerek kullanıcılara en iyi işlem yollarını ve fiyatları sunmakta, özellikle az bulunan token ticaretinde benzersiz avantajlar sergilemektedir.
1inch, Ethereum ekosistemine yaklaşık 1,21 milyon dolar Gas ücreti katkıda bulundu ve toplamın %3'ünü oluşturdu.
Tüm DEX pazarının DeFi alanındaki payı %40'tan fazla, Ethereum ekosisteminde ise %25'in üzerinde, bu da DEX'in Ethereum'un en aktif pazarlarındaki konumunu vurguluyor. Ana akım DEX projeleri normal işlemlerle odaklanıyor, Meme token'larına nadiren yer veriyor, bu da sağlıklı bir ekosistem yapısını yansıtıyor. DEX pazarının en yüksek paya sahip olmasına rağmen, Ethereum ekosisteminin yalnızca %25'lik bir payını oluşturması, makul bir Gas ücreti dağılımını gösteriyor.
)# Stabilcoin transfer
Stablecoin transfer, as a key indicator of blockchain prosperity, ranks second only to DEX in the Ethereum ecosystem. It plays a role similar to fiat currency in on-chain transactions, providing a pricing benchmark for other tokens and becoming the preferred intermediary for on-chain token trading due to its trading convenience and low slippage advantages. It mainly consists of the two major industry stablecoins, USDT and USDC, effectively reflecting the funding demand and activity level of the Ethereum ecosystem.
Son bir ay içinde, Ethereum ağı üzerindeki stabil coin transferlerine ilişkin yakıt ücreti (Gas fee) 4.01 milyon dolara ulaştı ve bu, aynı dönemde toplam yakıt ücreti imhasının %8.5'ini oluşturdu. Bu veri, ağ üzerindeki güçlü fon talebini yansıtmanın yanı sıra, stabil coin transferlerinin kamu blok zincirinin sürdürülebilir gelişim potansiyelini ölçme açısından önemini vurgulamaktadır. Çünkü bu, kamu blok zincirinin yeterli fon ve kullanıcı tabanına sahip olup olmadığını doğrudan ilişkilendirir. Ethereum'un bu ölçekteki güçlü performansı, kripto para ekosistemindeki lider konumunu ve sürdürülebilir gelişim dinamiklerini daha da pekiştirmektedir.
Dex Ticaret Botu
Dex Trading Bot yarışmasının yükselişi, Meme coinlerin popülaritesinden kaynaklanmaktadır. Bu, DEX traderları için özel olarak tasarlanmış bir otomatik ticaret aracıdır ve esasen kullanıcıların Meme coinlerini kapmak için kolaylık sağlamaktadır. Meme coin projelerinin patlamasıyla birlikte, piyasası son derece yüksek bir volatilite ve kısa döngüler göstermektedir. ### bazıları, aktif dönemlerinin 10 dakikadan kısa sürdüğü durumlarla karşılaşılmaktadır. ( Bu, ticaret zorluğunu artırmakta ve genellikle birkaç saniyelik alım fırsatındaki farklılık, kar veya zararı belirleyebilmektedir. Bu nedenle, ticaret kullanıcıları, Meme coinlerin açılışını kapmak için büyük ölçüde Dex Trading Bot kullanmaktadır. Bu süreç yalnızca büyük miktarda Gas ücreti üretmekle kalmıyor, aynı zamanda önemli bir oranda rüşvet ücreti içermektedir. Amaç, blockchain madencilerini kendi işlemlerini öncelikli olarak paketlemeye ikna ederek, Meme coin ticaretinde avantaj elde etmektir.
Veriler, Dex Trading Bot projesi )'in Gas ücreti katkısı açısından üçüncü sırada olduğunu, yalnızca Uniswap ve Ethereum/stablecoin transferlerinin arkasında yer aldığını gösteriyor. Banana Gun ve Maestro (.
Banana Gun, Ethereum ağı üzerinde aktif olan bir çapraz zincir uyumlu Dex Trading Bot projesi olarak, son 30 gün içinde 1.73 milyon dolar kadar Gas ücreti katkısında bulundu. Bu, tüm Dex Trading Bot projeleri arasında en üst sırada yer almasının yanı sıra, Ethereum ekosisteminin genelinde %3.68'lik bir paya ulaşarak otomatik ticaret araçları alanındaki hakimiyetini göstermektedir.
Maestro aynı zamanda çok zincirli uyumlu bir Dex Trading Bot projesidir, Ethereum'u ana uygulama alanı olarak alır, son 30 gün içinde 1.51 milyon dolar Gaz ücreti üretmiştir, Dex Trading Bot projeleri arasında ikinci sıradadır ve Ethereum ekosisteminin toplam Gaz ücretinin %3.21'ini oluşturmaktadır, otomatik ticaret pazarındaki önemli etkisini vurgulamaktadır.
Dex Trading Bot pazarının Ethereum ekosistemindeki belirgin konumu ) Gas ücreti katkısı bakımından üçüncü sırada yer almakta olup, yaklaşık %6,9'luk bir paya sahiptir ( bu da önemini yansıtmaktadır. Ayrıca, lider etki belirgindir ) Banana Gun ve Maestro, pazarın %90'ından fazlasını elinde bulundurmaktadır ( bu durum sadece bu pazarın yoğunluğunu göstermekle kalmayıp, aynı zamanda Ethereum zincirindeki Meme coin ticaretinin makul sıcaklığını dolaylı olarak yansıtmaktadır. Bu denge, hem ticaret talebini karşılamakta hem de aşırı spekülasyonun zincir üzerindeki normal ekosistem projelerine verebileceği olumsuz etkileri önlemekte, böylece Ethereum ekosisteminin sağlıklı gelişimine güçlü bir destek sağlamaktadır.
)# Kripto para cüzdanı
Cüzdan, genel blok zinciri kullanıcı faaliyetlerinin altyapısı olarak, Gas ücretleri katkısı sadece zincir üzerindeki gerçek kullanıcı etkinliğini yansıtmakla kalmayıp, aynı zamanda genel blok zinciri ekosisteminin sağlık düzeyini ölçmenin anahtar göstergelerinden biridir. Veriler, mevcut en yaygın kullanılan zincir üzerindeki cüzdan projelerinden biri olan MetaMask'ın Ethereum ekosisteminde öne çıktığını, son 30 gün içinde 291 milyon dolar Gas ücreti katkısı sağladığını ve 94 milyon dolar ### yakıldığını, tüm Ethereum zincirindeki Gas ücretinin yaklaşık %2'sini oluşturduğunu göstermektedir. Bu durum, cüzdan pazarının genel blok zinciri ekosistemindeki önemli konumunu vurgulamaktadır.
(# Zincir üstü transfer
Ethereum zincirinde yapılan transferler, ikinci sırada yer alan zincir içi eylemler olarak, son bir ayda 3.83 milyon dolar Gas ücreti yaktı ve toplam Gas ücretine yaklaşık 25.5 milyon dolar katkıda bulundu, bu da Ethereum ekosisteminin toplam Gas ücretinin yaklaşık %12'sini temsil ediyor. Bu durum, ETH ekosistemindeki önemli konumunu ve kullanıcı talebinin güçlü seviyesini vurgulamaktadır.
)# MEV
MEV, blockchain işlem aşamasının kendine özgü bir fenomeni olarak, Ethereum zincirinde kullanıcıların işlemleri hızlandırmak için ödedikleri ek ücretler şeklinde ortaya çıkar; burada temel ücret yok edilirken, madenci bahşişi doğrudan madencilere gider. Bu mekanizma, EIP-1559 güncellemesinden sonra daha da netleşmiştir. Aşırı MEV talebi genellikle zincir üstü ekosistemin sağlıksız gelişimini yansıtır, özellikle Meme coin projelerinde, zaman duyarlılığı sebebiyle kullanıcılar sürekli olarak MEV ücretlerini artırarak avantaj elde etmeye çalışır. Bu nedenle, MEV ücretlerinin miktarı bir dereceye kadar zincir üzerindeki Meme coin projelerinin aktifliğini dolaylı olarak yansıtabilir. Ethereum zincirindeki MEV yakım ücreti yaklaşık 3.76 milyon dolar olup, zincir üzerindeki toplam yakım ücretinin %8'ini oluşturmaktadır; bu veri, Meme coin projelerine katılımın Ethereum ekosisteminde baskın bir rol oynamadığını göstermektedir.
Ethereum ekosistem özeti
Ethereum ekosistemi, birden fazla alanda ancak birkaç ana alana odaklanmış bir gelişim durumu sergilemektedir. DeFi alanı, %60'lık Gas ücreti payı ile öne çıkarak, merkezi konumunu vurgulamaktadır, ancak içindeki alt alanların dağılımı makuldür. ETH transferi ###12%###, MEV (8%) ve NFT (8%), bu dört kategori toplam Gas tüketiminin %88'ini oluşturmaktadır. Zincir üzerinde en fazla Gas ücreti yakan alt alanlar DEX (26%), zincir üzerindeki transferler ve stabilcoinler (17%), Dex Trading Bot (7%) ve cüzdan alanı (3%), toplamda %53'lük bir paya sahiptir. Layer 2 çözümleri (6%) ve akıllı sözleşme oluşturma (2%) daha küçük bir paya sahiptir, bu da ekosistemin gelişiminin "düşük dönem" içinde olabileceğini yansıtmaktadır. Yine de, bu dağıtılmış Gas ücreti dağılımı, Ethereum'un farklı alanlarının göreli dengeli gelişimini yansıtarak, herhangi bir alanda aşırı yoğunlaşma olmadığını göstermekte ve ekosistemin genel sağlıklı durumunu sergilemektedir.
Solana
( İşlem Ücreti Yapısı
Solana zincirindeki ücretler ve maliyetler üç parçaya ayrılabilir:
İşlem Ücretleri - Doğrulayıcıların işlemleri/emirleri işleme ücreti
Üstün