Шифрование еженедельный отчет (6.15-6.22): Увеличение геополитических рисков влияет на движение крипторынка
На этой неделе крипторынок пережил сложные изменения в окружающей среде. Продолжительный приток институциональных средств, рост настороженности на рынке деривативов и внезапное увеличение геополитических рисков — три этих фактора переплелись и повлияли на движение рынка.
Биткойн колебался в диапазоне от 102000 до 109000 долларов. На выходных, под влиянием эскалации ситуации на Ближнем Востоке, произошел кратковременный панический спад, после чего последовало частичное восстановление. Внутренняя структура крипторынка по-прежнему остается стабильной, что является важным фактором поддержки цен. Однако обострение геополитических конфликтов привело к тому, что краткосрочные трейдеры начали снижать цены на биткойн.
Будущее движение биткойна в значительной степени будет зависеть от развития ситуации на Ближнем Востоке. Если конфликт постепенно утихнет, биткойн, вероятно, вернется к уровню около 105000 долларов.
Политика, макрофинансирование и экономические данные
На этой неделе ситуация на Ближнем Востоке демонстрирует спиральное обострение.
С 16 по 18 июня Израиль продолжил проводить точечные воздушные удары по определенным целям, после чего последовал ответный удар. Рынок немедленно перешел в режим обороны: цена на нефть марки Brent за неделю выросла почти на 7%, однажды преодолев отметку в 78 долларов; цена на золото также выросла, достигнув максимума в 33452,37 долларов за унцию.
19 июня ситуация further усилилась. Фьючерсы на нефть марки Brent вновь выросли на 2,8%, составив 78,85 доллара, что является максимальным уровнем за пять месяцев; индекс волатильности VIX повысился, в то время как доходность облигаций США показала снижение в условиях укрытия.
20 июня на рынке наблюдались кратковременные признаки ослабления, цены на нефть немного снизились, а мировые фондовые индексы показали технический отскок.
Однако, 21 июня в ранние часы ситуация снова ухудшилась. Определенные ядерные объекты подверглись точечным ударам. Этот шаг сразу же вызвал резкую дипломатическую волну. Генеральный секретарь ООН Гутерриш охарактеризовал ситуацию как "опасную, как хрупкое яйцо", Европейский Союз и Великобритания призвали все стороны к сдержанности.
Поскольку событие произошло в выходные во время закрытия рынка, реакция цен основных финансовых рынков будет объявлена в понедельник. Однако производные инструменты и оффшорная торговля уже подали прогнозные сигналы: Энергетические и военные ETF в ночной сессии подорожали; Открытый интерес по опционам на нефть CME значительно увеличился на уровне исполнения выше 90 долларов; в то время как высокорисковые шифрование-активы первыми столкнулись с продажами, биткойн упал примерно на 1,14%, а эфириум в течение торгового дня упал более чем на 2,96%.
На этой неделе события толкнули ситуацию в серую зону между "контролируемым противостоянием" и "дальнейшей эскалацией". Рынок вошел в типичную модель "инфляция на нефть - безопасные активы в облигациях США - коррекция в технологиях - спрос на драгоценные металлы". Если в течение следующих недель конфликт будет контролироваться, рынок может переваривать события с высокой волатильностью; однако, если конфликт расширится, степень и темп переоценки глобальных активов значительно возрастут.
Исторические данные показывают, что на ранних стадиях геополитических кризисов биткойн часто сначала откатывается, а затем восстанавливается с слабой отрицательной корреляцией с золотом; однако, если конфликт перерастет в двойное давление на глобальную ликвидность и стоимость капитала, чувствительность биткойна и эфира значительно возрастет.
крипторынок
В начале этой недели рынок ожидал "контролируемой" ситуации, что привело к небольшому восстановлению: биткойн достиг максимума в 109000 долларов, а в течение восьми торговых дней в биткойн-ETF наблюдался чистый приток средств. Эти данные о финансах предоставляют ключевую поддержку для цен на фоне макроэкономического шума. На фоне охлаждения фондов на рынке основной силой, поддерживающей цену биткойна выше 100000 долларов, стали институциональные покупатели.
Результаты FOMC, опубликованные 19 июня, "стоят на месте + замедление точечной диаграммы", не нарушили колебательный ритм биткойна, но фьючерсный рынок показывает увеличение хеджирования.
По данным послепродажной сессии в пятницу, ETH ETF зафиксировал наибольший за июнь однодневный чистый отток (11,3 миллиона долларов), снижение позиций институциональных инвесторов вызвало цепную ликвидацию, цена ETH в долларах США на некоторое время резко упала до 2372 долларов, объем торгов увеличился, что также привело к откату высокобета активов, таких как SOL и DOGE.
20 июня в американскую сессию высокая маржа на рынке привела к быстрому падению биткойна ниже 103000 долларов, при этом более 90% позиций были длинными; ETH, SOL и другие упали на 6-9%. Этот "мгновенный" инцидент подтвердил хрупкость чрезмерного плеча на стороне деривативов и стал первой крупной системной ликвидацией на рынке после быстрого роста в мае.
Рисковая волна в выходные дни наблюдалась в восточное время США с 21 по 22 июня: геополитические риски резко возросли. Крипторынок, как единственный класс активов с круглосуточной торговлей по всему миру, показал, что биткойн временно упал ниже 100000 долларов, но закрылся со снижением на 1,14%, что является относительно сильным показателем, в то время как ETH, после двух дней падения почти на 10%, снова упал на 2,96%, показывая, что ликвидность высокорисковых активов очень хрупка.
С технической точки зрения, геополитические конфликты привели к тому, что биткойн временно пробил первую восходящую трендовую линию, но все еще остается в диапазоне 90000~110000 долларов. Структурированное напряжение на рынке сохраняется, поддержка капитала практически не изменилась, и снижение цен на биткойн на этой неделе в основном вызвано паническими настроениями, вызванными эскалацией геополитического конфликта. Если конфликт больше не будет эскалироваться, это влияние постепенно исчезнет, но если конфликт продолжит ухудшаться, это проверит ключевые уровни поддержки в 100000 и 90000 долларов.
Ввод и вывод средств
После большого восстановления в апреле-майе, приток средств стал дифференцированным: средства через канал стабильных монет начали ослабевать, в то время как средства через канал BTC Spot ETF остаются относительно сильными и стабильными.
На этой неделе приток средств в BTC Spot ETF составил 1,022 миллиарда долларов, что значительно ниже 1,384 миллиарда долларов на прошлой неделе, но все еще остается на высоком уровне. Однако на следующей неделе эти данные могут столкнуться с серьезными вызовами, если геополитические конфликты продолжат влиять на фондовый рынок США, то приток средств в BTC Spot ETF, скорее всего, не сможет продемонстрировать независимую динамику.
На канале стейблкоинов на прошлой неделе было зафиксировано приток в 1.273 миллиарда, а на этой неделе наблюдается отток в 132 миллиона. Это резкое охлаждение соответствует тенденциям, которые мы наблюдали на рынке контрактов и рынке кредитования.
На этой неделе ETH Spot ETF привлек 40,77 миллиона долларов, в первой половине недели приток средств сократился, а к пятнице начался отток более 100 миллионов долларов. Снижение объема притока средств в ETH может оказать давление на высокобета-активы. Если произойдет резкое падение, это может нанести серьезный ущерб рынку.
Давление на продажу и распродажа
На фоне задержки снижения процентных ставок и роста геополитических рисков, цена биткойна удерживается на высоком уровне в диапазоне от 100 до 120 тысяч долларов, определяющую роль играют институциональные вложения и структурное напряжение на рынке.
На этой неделе долгосрочные держатели увеличили свои позиции на 28920 монет, в то время как краткосрочные держатели продолжили сокращение своих позиций на 24650 монет, запасы на централизованных биржах продолжают снижаться. Из-за панических распродаж и ослабления спекулятивного интереса, объемы вывода с бирж на этой неделе значительно снизились до 1555.9 монет.
Данные могут указывать на то, что уверенность долгосрочных держателей в биткойне продолжает расти, но интерес краткосрочных трейдеров быстро угасает, в то время как краткосрочные цены на биткойн определяются как краткосрочными трейдерами на площадке, так и средствами из канала BTC Spot ETF. В настоящее время оба этих фактора демонстрируют охлаждение. Если геополитические конфликты будут быстро разрешены, биткойн может избежать опасности и вернуться к уровню 105000; если же ситуация ухудшится, с большой вероятностью он упадет ниже 100000, а возможно даже протестирует уровень 90000 (что менее вероятно).
Эксперты отрасли считают, что логика долгосрочной динамики цен на биткойн не изменилась, если только геополитические конфликты не перерастут в более масштабные региональные конфликты.
Периодические индикаторы
Согласно данным, циклический индикатор BTC составляет 0.625 и находится в периоде роста.
На этой странице может содержаться сторонний контент, который предоставляется исключительно в информационных целях (не в качестве заявлений/гарантий) и не должен рассматриваться как поддержка взглядов компании Gate или как финансовый или профессиональный совет. Подробности смотрите в разделе «Отказ от ответственности» .
18 Лайков
Награда
18
8
Поделиться
комментарий
0/400
WalletWhisperer
· 8ч назад
киты продолжают танцевать на 100k... паттерны никогда не лгут
Посмотреть ОригиналОтветить0
MEVSandwichVictim
· 07-30 20:06
真就 держитеся выше十万刀了 看咯
Посмотреть ОригиналОтветить0
CoconutWaterBoy
· 07-30 20:06
бык и лошадь на все ставят, до какого уровня можно дотянуться
Посмотреть ОригиналОтветить0
DeFiCaffeinator
· 07-30 20:05
Региональная ситуация очень нестабильна, но поддержка btc все еще очень сильная.
Посмотреть ОригиналОтветить0
RiddleMaster
· 07-30 20:04
Раньше говорили, что это обязательный путь бычьего рынка.
Посмотреть ОригиналОтветить0
WalletWhisperer
· 07-30 20:00
Сейчас покупайте падения, это самое сладкое.
Посмотреть ОригиналОтветить0
SneakyFlashloan
· 07-30 19:52
Да что тут такого, 15w не проблема.
Посмотреть ОригиналОтветить0
LiquidatorFlash
· 07-30 19:49
Следите за управлением рисками по позициям с высоким уровнем кредитного плеча.
Эскалация геополитических рисков испытывает поддержку Биткойна на уровне 100000 долларов
Шифрование еженедельный отчет (6.15-6.22): Увеличение геополитических рисков влияет на движение крипторынка
На этой неделе крипторынок пережил сложные изменения в окружающей среде. Продолжительный приток институциональных средств, рост настороженности на рынке деривативов и внезапное увеличение геополитических рисков — три этих фактора переплелись и повлияли на движение рынка.
Биткойн колебался в диапазоне от 102000 до 109000 долларов. На выходных, под влиянием эскалации ситуации на Ближнем Востоке, произошел кратковременный панический спад, после чего последовало частичное восстановление. Внутренняя структура крипторынка по-прежнему остается стабильной, что является важным фактором поддержки цен. Однако обострение геополитических конфликтов привело к тому, что краткосрочные трейдеры начали снижать цены на биткойн.
Будущее движение биткойна в значительной степени будет зависеть от развития ситуации на Ближнем Востоке. Если конфликт постепенно утихнет, биткойн, вероятно, вернется к уровню около 105000 долларов.
Политика, макрофинансирование и экономические данные
На этой неделе ситуация на Ближнем Востоке демонстрирует спиральное обострение.
С 16 по 18 июня Израиль продолжил проводить точечные воздушные удары по определенным целям, после чего последовал ответный удар. Рынок немедленно перешел в режим обороны: цена на нефть марки Brent за неделю выросла почти на 7%, однажды преодолев отметку в 78 долларов; цена на золото также выросла, достигнув максимума в 33452,37 долларов за унцию.
19 июня ситуация further усилилась. Фьючерсы на нефть марки Brent вновь выросли на 2,8%, составив 78,85 доллара, что является максимальным уровнем за пять месяцев; индекс волатильности VIX повысился, в то время как доходность облигаций США показала снижение в условиях укрытия.
20 июня на рынке наблюдались кратковременные признаки ослабления, цены на нефть немного снизились, а мировые фондовые индексы показали технический отскок.
Однако, 21 июня в ранние часы ситуация снова ухудшилась. Определенные ядерные объекты подверглись точечным ударам. Этот шаг сразу же вызвал резкую дипломатическую волну. Генеральный секретарь ООН Гутерриш охарактеризовал ситуацию как "опасную, как хрупкое яйцо", Европейский Союз и Великобритания призвали все стороны к сдержанности.
Поскольку событие произошло в выходные во время закрытия рынка, реакция цен основных финансовых рынков будет объявлена в понедельник. Однако производные инструменты и оффшорная торговля уже подали прогнозные сигналы: Энергетические и военные ETF в ночной сессии подорожали; Открытый интерес по опционам на нефть CME значительно увеличился на уровне исполнения выше 90 долларов; в то время как высокорисковые шифрование-активы первыми столкнулись с продажами, биткойн упал примерно на 1,14%, а эфириум в течение торгового дня упал более чем на 2,96%.
На этой неделе события толкнули ситуацию в серую зону между "контролируемым противостоянием" и "дальнейшей эскалацией". Рынок вошел в типичную модель "инфляция на нефть - безопасные активы в облигациях США - коррекция в технологиях - спрос на драгоценные металлы". Если в течение следующих недель конфликт будет контролироваться, рынок может переваривать события с высокой волатильностью; однако, если конфликт расширится, степень и темп переоценки глобальных активов значительно возрастут.
Исторические данные показывают, что на ранних стадиях геополитических кризисов биткойн часто сначала откатывается, а затем восстанавливается с слабой отрицательной корреляцией с золотом; однако, если конфликт перерастет в двойное давление на глобальную ликвидность и стоимость капитала, чувствительность биткойна и эфира значительно возрастет.
крипторынок
В начале этой недели рынок ожидал "контролируемой" ситуации, что привело к небольшому восстановлению: биткойн достиг максимума в 109000 долларов, а в течение восьми торговых дней в биткойн-ETF наблюдался чистый приток средств. Эти данные о финансах предоставляют ключевую поддержку для цен на фоне макроэкономического шума. На фоне охлаждения фондов на рынке основной силой, поддерживающей цену биткойна выше 100000 долларов, стали институциональные покупатели.
Результаты FOMC, опубликованные 19 июня, "стоят на месте + замедление точечной диаграммы", не нарушили колебательный ритм биткойна, но фьючерсный рынок показывает увеличение хеджирования.
По данным послепродажной сессии в пятницу, ETH ETF зафиксировал наибольший за июнь однодневный чистый отток (11,3 миллиона долларов), снижение позиций институциональных инвесторов вызвало цепную ликвидацию, цена ETH в долларах США на некоторое время резко упала до 2372 долларов, объем торгов увеличился, что также привело к откату высокобета активов, таких как SOL и DOGE.
20 июня в американскую сессию высокая маржа на рынке привела к быстрому падению биткойна ниже 103000 долларов, при этом более 90% позиций были длинными; ETH, SOL и другие упали на 6-9%. Этот "мгновенный" инцидент подтвердил хрупкость чрезмерного плеча на стороне деривативов и стал первой крупной системной ликвидацией на рынке после быстрого роста в мае.
Рисковая волна в выходные дни наблюдалась в восточное время США с 21 по 22 июня: геополитические риски резко возросли. Крипторынок, как единственный класс активов с круглосуточной торговлей по всему миру, показал, что биткойн временно упал ниже 100000 долларов, но закрылся со снижением на 1,14%, что является относительно сильным показателем, в то время как ETH, после двух дней падения почти на 10%, снова упал на 2,96%, показывая, что ликвидность высокорисковых активов очень хрупка.
С технической точки зрения, геополитические конфликты привели к тому, что биткойн временно пробил первую восходящую трендовую линию, но все еще остается в диапазоне 90000~110000 долларов. Структурированное напряжение на рынке сохраняется, поддержка капитала практически не изменилась, и снижение цен на биткойн на этой неделе в основном вызвано паническими настроениями, вызванными эскалацией геополитического конфликта. Если конфликт больше не будет эскалироваться, это влияние постепенно исчезнет, но если конфликт продолжит ухудшаться, это проверит ключевые уровни поддержки в 100000 и 90000 долларов.
Ввод и вывод средств
После большого восстановления в апреле-майе, приток средств стал дифференцированным: средства через канал стабильных монет начали ослабевать, в то время как средства через канал BTC Spot ETF остаются относительно сильными и стабильными.
На этой неделе приток средств в BTC Spot ETF составил 1,022 миллиарда долларов, что значительно ниже 1,384 миллиарда долларов на прошлой неделе, но все еще остается на высоком уровне. Однако на следующей неделе эти данные могут столкнуться с серьезными вызовами, если геополитические конфликты продолжат влиять на фондовый рынок США, то приток средств в BTC Spot ETF, скорее всего, не сможет продемонстрировать независимую динамику.
На канале стейблкоинов на прошлой неделе было зафиксировано приток в 1.273 миллиарда, а на этой неделе наблюдается отток в 132 миллиона. Это резкое охлаждение соответствует тенденциям, которые мы наблюдали на рынке контрактов и рынке кредитования.
На этой неделе ETH Spot ETF привлек 40,77 миллиона долларов, в первой половине недели приток средств сократился, а к пятнице начался отток более 100 миллионов долларов. Снижение объема притока средств в ETH может оказать давление на высокобета-активы. Если произойдет резкое падение, это может нанести серьезный ущерб рынку.
Давление на продажу и распродажа
На фоне задержки снижения процентных ставок и роста геополитических рисков, цена биткойна удерживается на высоком уровне в диапазоне от 100 до 120 тысяч долларов, определяющую роль играют институциональные вложения и структурное напряжение на рынке.
На этой неделе долгосрочные держатели увеличили свои позиции на 28920 монет, в то время как краткосрочные держатели продолжили сокращение своих позиций на 24650 монет, запасы на централизованных биржах продолжают снижаться. Из-за панических распродаж и ослабления спекулятивного интереса, объемы вывода с бирж на этой неделе значительно снизились до 1555.9 монет.
Данные могут указывать на то, что уверенность долгосрочных держателей в биткойне продолжает расти, но интерес краткосрочных трейдеров быстро угасает, в то время как краткосрочные цены на биткойн определяются как краткосрочными трейдерами на площадке, так и средствами из канала BTC Spot ETF. В настоящее время оба этих фактора демонстрируют охлаждение. Если геополитические конфликты будут быстро разрешены, биткойн может избежать опасности и вернуться к уровню 105000; если же ситуация ухудшится, с большой вероятностью он упадет ниже 100000, а возможно даже протестирует уровень 90000 (что менее вероятно).
Эксперты отрасли считают, что логика долгосрочной динамики цен на биткойн не изменилась, если только геополитические конфликты не перерастут в более масштабные региональные конфликты.
Периодические индикаторы
Согласно данным, циклический индикатор BTC составляет 0.625 и находится в периоде роста.