Путь к успеху мастера инвестиций в Децентрализованные финансы Артура
Артур является одним из самых известных инвесторов в области криптовалют, за короткие 3 года он достиг 100-кратной прибыли. Он недавно переключился с первичного рынка на вторичный, и по-прежнему показывает отличные результаты.
Артур вошел в криптовалютную сферу в 2017 году, когда ему было 20 лет. Он изучал экономику в Наньянском технологическом университете, получая вторую специальность в области предпринимательства, и занимал должность вице-президента инвестиционного клуба. После окончания учебы он присоединился к крупной нефтяной компании в качестве трейдера, отвечая за судоходство, анализ и торговлю.
С ростом интереса к блокчейну Артур уволился из нефтяной торговой компании и сосредоточился на инвестициях в криптовалюту. Его опыт в торговле товарами помог ему установить строгие инвестиционные стандарты, что позволило минимизировать потери во время событий с FTX.
Артур постепенно стал инвестором с фундаментальным подходом, сосредоточив внимание на изучении реальных сценариев применения криптовалют. В начале 2019 года он углубленно изучил сферу Децентрализованных финансов и поймал огромные возможности летом Децентрализованных финансов.
В настоящее время Артур является основателем инвестиционной компании, основное внимание уделяющей инвестициям на вторичном рынке. Он также является лидером мнений с несколькими десятками тысяч подписчиков.
Артур заявил, что у каждого инвестора есть своя инвестиционная философия, как у Баффета, представляющего идею долгосрочных инвестиций в ценность. Как только формируется инвестиционная идея, начинают искать соответствующую инвестиционную стратегию. Стратегия будет корректироваться в зависимости от рыночных изменений, но основная идея обычно не меняется легко.
Через эти опыты Артур осознал, что успешные инвестиции требуют не только проницательности, но и способности постоянно учиться и адаптироваться к рынку.
Путь роста Артура
В процессе становления инвестором Артур обнаружил, что у всех есть схожие моменты при исследовании инвестиционных идей.
Он заметил, что на протяжении последних 10-15 лет американский фондовый рынок демонстрировал устойчивый рост, в то время как европейские и азиатские рынки не проявляли аналогичной динамики. Это говорит о том, что не все рынки будут расти в долгосрочной перспективе, ключевым фактором являются общие фундаментальные показатели.
В то же время популярность традиционного 가치 инвестирования снижается. В последние годы акции с высоким PE показывают плохие результаты, в то время как акции роста, такие как акции технологий, демонстрируют отличные результаты. Артур также склонен инвестировать в проекты с потенциалом роста.
Чтобы получить сверхприбыли, ключевым моментом является более раннее выявление проектов, способных превзойти рыночный темп роста. Это и есть ключ к получению альфа-дохода.
Артур считает, что криптовалюты идеально подходят для глобальных инвестиционных стратегий, потому что они сами по себе являются глобальными активами. Если криптопроект найдет подходящее рыночное позиционирование, он сможет быстро расти на глобальном уровне.
Это также объясняет, почему компании из США и Китая могут быть успешными — они могут быстро расширяться на огромном внутреннем рынке. В отличие от этого, в таких регионах, как Юго-Восточная Азия, расширение затруднено из-за фрагментации рынка.
Посредством этих размышлений Артур постепенно сформировал свою уникальную инвестиционную философию.
Раскрытие инвестиционных стратегий
Артур сообщил, что их объем средств составляет от восьми до девяти цифр. Инвестиционная стратегия в основном основана на фундаментальном отборе малых и средних криптовалют.
Биткойн, Эфириум и другие основные криптовалюты не являются их основным направлением инвестиций, поскольку их цель - превзойти показатели этих крупных монет.
Компания изначально сосредоточилась на области Децентрализованные финансы, но позже начала рассматривать инвестиции в любые ниши, которые, по их мнению, имеют потенциал для роста. В прошлом году они также инвестировали в ряд проектов в области ИИ и игр.
Что касается того, как овладеть знаниями в стольких областях, Артур признал, что ключевым моментом является готовность уделять время обучению. Как инвестор, не нужно углубляться в детали, как это делает технический персонал, достаточно иметь базовое понимание, чтобы начать инвестировать.
Советы для новичков
Для того чтобы быстро разобраться в новом направлении, у Артура есть три шага:
Оцените степень интеграции этой ниши с криптовалютой. Некоторые приложения могут натянуто использовать концепцию блокчейна, фактическая степень интеграции может быть очень низкой.
Определите, есть ли возможность быстрого роста. Поскольку рынок в целом довольно нервный, сектора, которые требуют длительного времени для достижения результатов, могут не иметь привлекательности.
Найдите поддержку данных. Подготовьте соответствующие данные, чтобы подтвердить свою точку зрения на определённую область, и дайте себе 3-6 месяцев для проверки. Если данные не подтверждают ваше суждение, необходимо пересмотреть свою точку зрения.
Артур считает, что учиться на ошибках других — мудрое дело, но учиться на собственных ошибках еще важнее.
Уроки инвестирования
В предыдущем цикле фондовой деятельности, из-за форс-мажорных обстоятельств, компания запустила новый фонд в период с 2020 по 2023 год. Многие прежние инвесторы выразили сильную поддержку новому фонду и продолжили инвестировать, что обеспечило хорошую производительность последнего фонда.
Артур размышлял об этом опыте и считал, что для предпринимателей есть много уроков, которые можно извлечь. Он отметил, что в инвестиционной отрасли множество возможностей, порог относительно низок, но также есть много вызовов, поскольку многие вещи все еще не зрелы и полны неопределенности.
В истории отрасли за последние 5-7 лет "выживание" означало успех. Если не потерпеть неудачу, можно считаться относительно успешным инвестором.
Кроме рыночных рисков, есть два основных риска, на которые следует обратить внимание:
Риски хранения: при управлении чужими средствами сейчас необходимо иметь хорошо отлаженную систему хранения. Недавно несколько торговых платформ подверглись хакерским атакам и потеряли сотни миллионов средств, что недопустимо в 2024 году. Инвесторы должны использовать лучшие в отрасли услуги хранения для решения этой проблемы.
Риски контрагента: включают в себя риски торговой платформы и самого инвестиционного проекта. Многие люди не проявляют бдительности к этим рискам, так как часто слишком оптимистично настроены на будущее. Но как только возникают проблемы, такие как дефолт заемщика или банкротство биржи, инвесторы сталкиваются с огромными потерями.
Артур признался, что он понес убытки как в области хранения, так и в области рисков контрагентов. С 2022 года они заметили дисбаланс на рынке: огромное количество венчурного капитала поступает, но рыночная ликвидность недостаточна, чтобы справиться с этими средствами. Эта ситуация особенно очевидна в США, где размеры некоторых крупных венчурных фондов значительно превышают способность рынка.
Это, наоборот, создало возможности для вторичного рынка, так как на вторичном рынке наблюдаются большие колебания, и многие инвесторы не хотят участвовать. Все больше качественных проектов после выпуска токенов остаются без внимания, поскольку венчурные капитальные компании обычно сосредотачиваются только на ранних инвестициях и игнорируют последующую эксплуатацию. Поэтому Артур надеется заполнить этот рыночный пробел и предоставить помощь проектам, нуждающимся в поддержке.
Тенденция к зрелости отрасли
Говоря о различиях между текущим циклом и предыдущим, Артур считает, что несколько знаковых событий, таких как крах FTX и соглашение между одной из торговых платформ и правительством США, являются вехами в развитии отрасли.
Хотя в криптоиндустрии все еще существуют некоторые нестандартные операции, делать это будет все сложнее. В этом году биткойн достиг исторического максимума, но многие инвесторы чувствуют, что не заработали деньги, причина в том, что мелкие монеты и инвестиции на первичном рынке показывают плохие результаты.
Самое большое изменение заключается в том, что рынок движется в сторону институционализации. После того как основные торговые платформы достигли соглашения с регуляторами, в будущем они могут столкнуться с большими ограничениями в своей деятельности.
Точное определение времени входа и выхода
Что касается того, как точно определить время входа и выхода из инвестиционного объекта, Артур считает, что это самая трудная часть.
Рыночные моменты имеют решающее значение для криптовалютной отрасли. Нет абсолютно правильного ответа, необходимо постоянно корректировать стратегию в зависимости от рыночной ситуации. Одной из заметных особенностей этого цикла является то, что даже проекты с хорошими фундаментальными показателями нуждаются в более активной реализации прибыли.
Артур отметил, что настоящий период для получения прибыли в этом цикле не превышает двух месяцев, примерно с конца марта до начала апреля. Если упустить этот момент, легко можно оказаться далеко от пикового значения.
Поэтому необходимо综合考虑宏观因素、市场流动性、交易量、市场情绪、资金费率等多方面数据, чтобы лучше掌握整体配置时机.
В области фундаментального анализа Артур будет обращать внимание на объемы сделок в сети, крупные покупки и продажи, а также на показатели роста базовых проектов. Многие блокчейн-проекты могут в короткие сроки превратиться из сильно недооцененных в переоцененные, и область ИИ является典型例子. В прошлом году ИИ был относительно недооценен, но с приходом бычьего рынка его оценка быстро возросла, многие проекты увеличились более чем в 10 раз.
Успешные инвестиционные случаи
Артур вспомнил, что его проект с самой высокой доходностью - это какой-то игровой проект, пик доходности близок к 2000 раз. Инвестиционная стоимость составила около 0,08 доллара, а максимальная цена достигала более 160 долларов. Конечно, из-за того, что часть токенов находится в заморозке, а начальные инвестиции были небольшими, невозможно было продать все на пике.
В первом раунде финансирования количество инвесторов, которые верили в эту нишу, было очень мало, плюс в то время был медвежий рынок, общий объем финансирования первого раунда составил менее 1 миллиона долларов, поэтому их вложения были небольшими. Но по уровню доходности этот проект оказался самым высоким.
С точки зрения сектора, наиболее успешными инвестициями являются Децентрализованные финансы. Поскольку они рано вошли в этот сектор, они инвестировали почти во все ныне успешные голубые фишки проектов DeFi, такие как одна децентрализованная торговая платформа, одна платформа кредитования, одна платформа синтетических активов и т.д.
Их инвестиции на вторичном рынке также были успешными. На ранних этапах многие проекты DeFi не имели так называемого посевного раунда, и инвестировать можно было только путем покупки токенов или участия в ликвидном майнинге. Несколько упомянутых выше проектов были реализованы через инвестиции на вторичном рынке.
Итоги после значительных событий
После некоторых значительных событий Артур стал предъявлять более высокие требования к моральным стандартам команды. Он считает, что если у человека есть проблемы с характером, то независимо от того, насколько успешен проект, он может рухнуть в кратчайшие сроки.
Отрасль пережила множество подобных событий, некоторые ранее влиятельные личности и учреждения, из-за проблем с характером, пересекли моральные границы, и даже несмотря на большой масштаб, в конечном итоге им не удалось избежать судьбы закрытия. Для инвесторов такие инвестиции не имеют особого смысла, разве что целью является получение краткосрочной прибыли.
Известный американский ангел-инвестор Навал Равикант однажды сказал: "Выбирая бизнес-партнера, следует ценить ум и энергичность, но самое важное - это честность. В противном случае вы рискуете найти лишь умного и трудолюбивого мошенника, который в конечном итоге обманет вас."
Еще одно размышление касается контроля рисков. Артур в этом отношении справился неплохо, хотя и инвестировал в неудачный проект, но не понес значительных убытков.
Как было сказано в начале, Артур успешно собрал второй фонд, и многие предыдущие инвесторы продолжают его поддерживать. Как он сказал: "Если у человека проблемы с характером, независимо от того, насколько успешен проект, он может быстро рухнуть."
Успех Артура, возможно, заключается в его честном характере.
На этой странице может содержаться сторонний контент, который предоставляется исключительно в информационных целях (не в качестве заявлений/гарантий) и не должен рассматриваться как поддержка взглядов компании Gate или как финансовый или профессиональный совет. Подробности смотрите в разделе «Отказ от ответственности» .
22 Лайков
Награда
22
8
Поделиться
комментарий
0/400
MysteryBoxBuster
· 07-19 00:10
Будут играть для лохов снова.
Посмотреть ОригиналОтветить0
liquiditea_sipper
· 07-16 19:43
В 20 лет уже в игре, какая удача
Посмотреть ОригиналОтветить0
SlowLearnerWang
· 07-16 02:20
Снова я, абсолютно ничего не знающий о мире криптовалют, Дуду друг
Посмотреть ОригиналОтветить0
ShitcoinConnoisseur
· 07-16 02:20
Снова пришли собирать неудачников, да?
Посмотреть ОригиналОтветить0
PuzzledScholar
· 07-16 02:15
Мясо комаров все же можно немного покушать, не зря.
Посмотреть ОригиналОтветить0
bridge_anxiety
· 07-16 02:15
Масштаб уменьшился, даже FTX смог избежать этого.
Посмотреть ОригиналОтветить0
GasFeeNightmare
· 07-16 02:04
Глубокой ночью снова смотрю, как Газ взлетел до небесной цены, кросс-чейн обошелся в 100u, денег уже нет на Мошенничество.
Децентрализованные финансы инвестиционный мастер Артур раскрывает стратегию ста кратной прибыли: путь к успеху от первичного к вторичному рынку
Путь к успеху мастера инвестиций в Децентрализованные финансы Артура
Артур является одним из самых известных инвесторов в области криптовалют, за короткие 3 года он достиг 100-кратной прибыли. Он недавно переключился с первичного рынка на вторичный, и по-прежнему показывает отличные результаты.
Артур вошел в криптовалютную сферу в 2017 году, когда ему было 20 лет. Он изучал экономику в Наньянском технологическом университете, получая вторую специальность в области предпринимательства, и занимал должность вице-президента инвестиционного клуба. После окончания учебы он присоединился к крупной нефтяной компании в качестве трейдера, отвечая за судоходство, анализ и торговлю.
С ростом интереса к блокчейну Артур уволился из нефтяной торговой компании и сосредоточился на инвестициях в криптовалюту. Его опыт в торговле товарами помог ему установить строгие инвестиционные стандарты, что позволило минимизировать потери во время событий с FTX.
Артур постепенно стал инвестором с фундаментальным подходом, сосредоточив внимание на изучении реальных сценариев применения криптовалют. В начале 2019 года он углубленно изучил сферу Децентрализованных финансов и поймал огромные возможности летом Децентрализованных финансов.
В настоящее время Артур является основателем инвестиционной компании, основное внимание уделяющей инвестициям на вторичном рынке. Он также является лидером мнений с несколькими десятками тысяч подписчиков.
Артур заявил, что у каждого инвестора есть своя инвестиционная философия, как у Баффета, представляющего идею долгосрочных инвестиций в ценность. Как только формируется инвестиционная идея, начинают искать соответствующую инвестиционную стратегию. Стратегия будет корректироваться в зависимости от рыночных изменений, но основная идея обычно не меняется легко.
Через эти опыты Артур осознал, что успешные инвестиции требуют не только проницательности, но и способности постоянно учиться и адаптироваться к рынку.
Путь роста Артура
В процессе становления инвестором Артур обнаружил, что у всех есть схожие моменты при исследовании инвестиционных идей.
Он заметил, что на протяжении последних 10-15 лет американский фондовый рынок демонстрировал устойчивый рост, в то время как европейские и азиатские рынки не проявляли аналогичной динамики. Это говорит о том, что не все рынки будут расти в долгосрочной перспективе, ключевым фактором являются общие фундаментальные показатели.
В то же время популярность традиционного 가치 инвестирования снижается. В последние годы акции с высоким PE показывают плохие результаты, в то время как акции роста, такие как акции технологий, демонстрируют отличные результаты. Артур также склонен инвестировать в проекты с потенциалом роста.
Чтобы получить сверхприбыли, ключевым моментом является более раннее выявление проектов, способных превзойти рыночный темп роста. Это и есть ключ к получению альфа-дохода.
Артур считает, что криптовалюты идеально подходят для глобальных инвестиционных стратегий, потому что они сами по себе являются глобальными активами. Если криптопроект найдет подходящее рыночное позиционирование, он сможет быстро расти на глобальном уровне.
Это также объясняет, почему компании из США и Китая могут быть успешными — они могут быстро расширяться на огромном внутреннем рынке. В отличие от этого, в таких регионах, как Юго-Восточная Азия, расширение затруднено из-за фрагментации рынка.
Посредством этих размышлений Артур постепенно сформировал свою уникальную инвестиционную философию.
Раскрытие инвестиционных стратегий
Артур сообщил, что их объем средств составляет от восьми до девяти цифр. Инвестиционная стратегия в основном основана на фундаментальном отборе малых и средних криптовалют.
Биткойн, Эфириум и другие основные криптовалюты не являются их основным направлением инвестиций, поскольку их цель - превзойти показатели этих крупных монет.
Компания изначально сосредоточилась на области Децентрализованные финансы, но позже начала рассматривать инвестиции в любые ниши, которые, по их мнению, имеют потенциал для роста. В прошлом году они также инвестировали в ряд проектов в области ИИ и игр.
Что касается того, как овладеть знаниями в стольких областях, Артур признал, что ключевым моментом является готовность уделять время обучению. Как инвестор, не нужно углубляться в детали, как это делает технический персонал, достаточно иметь базовое понимание, чтобы начать инвестировать.
Советы для новичков
Для того чтобы быстро разобраться в новом направлении, у Артура есть три шага:
Оцените степень интеграции этой ниши с криптовалютой. Некоторые приложения могут натянуто использовать концепцию блокчейна, фактическая степень интеграции может быть очень низкой.
Определите, есть ли возможность быстрого роста. Поскольку рынок в целом довольно нервный, сектора, которые требуют длительного времени для достижения результатов, могут не иметь привлекательности.
Найдите поддержку данных. Подготовьте соответствующие данные, чтобы подтвердить свою точку зрения на определённую область, и дайте себе 3-6 месяцев для проверки. Если данные не подтверждают ваше суждение, необходимо пересмотреть свою точку зрения.
Артур считает, что учиться на ошибках других — мудрое дело, но учиться на собственных ошибках еще важнее.
Уроки инвестирования
В предыдущем цикле фондовой деятельности, из-за форс-мажорных обстоятельств, компания запустила новый фонд в период с 2020 по 2023 год. Многие прежние инвесторы выразили сильную поддержку новому фонду и продолжили инвестировать, что обеспечило хорошую производительность последнего фонда.
Артур размышлял об этом опыте и считал, что для предпринимателей есть много уроков, которые можно извлечь. Он отметил, что в инвестиционной отрасли множество возможностей, порог относительно низок, но также есть много вызовов, поскольку многие вещи все еще не зрелы и полны неопределенности.
В истории отрасли за последние 5-7 лет "выживание" означало успех. Если не потерпеть неудачу, можно считаться относительно успешным инвестором.
Кроме рыночных рисков, есть два основных риска, на которые следует обратить внимание:
Риски хранения: при управлении чужими средствами сейчас необходимо иметь хорошо отлаженную систему хранения. Недавно несколько торговых платформ подверглись хакерским атакам и потеряли сотни миллионов средств, что недопустимо в 2024 году. Инвесторы должны использовать лучшие в отрасли услуги хранения для решения этой проблемы.
Риски контрагента: включают в себя риски торговой платформы и самого инвестиционного проекта. Многие люди не проявляют бдительности к этим рискам, так как часто слишком оптимистично настроены на будущее. Но как только возникают проблемы, такие как дефолт заемщика или банкротство биржи, инвесторы сталкиваются с огромными потерями.
Артур признался, что он понес убытки как в области хранения, так и в области рисков контрагентов. С 2022 года они заметили дисбаланс на рынке: огромное количество венчурного капитала поступает, но рыночная ликвидность недостаточна, чтобы справиться с этими средствами. Эта ситуация особенно очевидна в США, где размеры некоторых крупных венчурных фондов значительно превышают способность рынка.
Это, наоборот, создало возможности для вторичного рынка, так как на вторичном рынке наблюдаются большие колебания, и многие инвесторы не хотят участвовать. Все больше качественных проектов после выпуска токенов остаются без внимания, поскольку венчурные капитальные компании обычно сосредотачиваются только на ранних инвестициях и игнорируют последующую эксплуатацию. Поэтому Артур надеется заполнить этот рыночный пробел и предоставить помощь проектам, нуждающимся в поддержке.
Тенденция к зрелости отрасли
Говоря о различиях между текущим циклом и предыдущим, Артур считает, что несколько знаковых событий, таких как крах FTX и соглашение между одной из торговых платформ и правительством США, являются вехами в развитии отрасли.
Хотя в криптоиндустрии все еще существуют некоторые нестандартные операции, делать это будет все сложнее. В этом году биткойн достиг исторического максимума, но многие инвесторы чувствуют, что не заработали деньги, причина в том, что мелкие монеты и инвестиции на первичном рынке показывают плохие результаты.
Самое большое изменение заключается в том, что рынок движется в сторону институционализации. После того как основные торговые платформы достигли соглашения с регуляторами, в будущем они могут столкнуться с большими ограничениями в своей деятельности.
Точное определение времени входа и выхода
Что касается того, как точно определить время входа и выхода из инвестиционного объекта, Артур считает, что это самая трудная часть.
Рыночные моменты имеют решающее значение для криптовалютной отрасли. Нет абсолютно правильного ответа, необходимо постоянно корректировать стратегию в зависимости от рыночной ситуации. Одной из заметных особенностей этого цикла является то, что даже проекты с хорошими фундаментальными показателями нуждаются в более активной реализации прибыли.
Артур отметил, что настоящий период для получения прибыли в этом цикле не превышает двух месяцев, примерно с конца марта до начала апреля. Если упустить этот момент, легко можно оказаться далеко от пикового значения.
Поэтому необходимо综合考虑宏观因素、市场流动性、交易量、市场情绪、资金费率等多方面数据, чтобы лучше掌握整体配置时机.
В области фундаментального анализа Артур будет обращать внимание на объемы сделок в сети, крупные покупки и продажи, а также на показатели роста базовых проектов. Многие блокчейн-проекты могут в короткие сроки превратиться из сильно недооцененных в переоцененные, и область ИИ является典型例子. В прошлом году ИИ был относительно недооценен, но с приходом бычьего рынка его оценка быстро возросла, многие проекты увеличились более чем в 10 раз.
Успешные инвестиционные случаи
Артур вспомнил, что его проект с самой высокой доходностью - это какой-то игровой проект, пик доходности близок к 2000 раз. Инвестиционная стоимость составила около 0,08 доллара, а максимальная цена достигала более 160 долларов. Конечно, из-за того, что часть токенов находится в заморозке, а начальные инвестиции были небольшими, невозможно было продать все на пике.
В первом раунде финансирования количество инвесторов, которые верили в эту нишу, было очень мало, плюс в то время был медвежий рынок, общий объем финансирования первого раунда составил менее 1 миллиона долларов, поэтому их вложения были небольшими. Но по уровню доходности этот проект оказался самым высоким.
С точки зрения сектора, наиболее успешными инвестициями являются Децентрализованные финансы. Поскольку они рано вошли в этот сектор, они инвестировали почти во все ныне успешные голубые фишки проектов DeFi, такие как одна децентрализованная торговая платформа, одна платформа кредитования, одна платформа синтетических активов и т.д.
Их инвестиции на вторичном рынке также были успешными. На ранних этапах многие проекты DeFi не имели так называемого посевного раунда, и инвестировать можно было только путем покупки токенов или участия в ликвидном майнинге. Несколько упомянутых выше проектов были реализованы через инвестиции на вторичном рынке.
Итоги после значительных событий
После некоторых значительных событий Артур стал предъявлять более высокие требования к моральным стандартам команды. Он считает, что если у человека есть проблемы с характером, то независимо от того, насколько успешен проект, он может рухнуть в кратчайшие сроки.
Отрасль пережила множество подобных событий, некоторые ранее влиятельные личности и учреждения, из-за проблем с характером, пересекли моральные границы, и даже несмотря на большой масштаб, в конечном итоге им не удалось избежать судьбы закрытия. Для инвесторов такие инвестиции не имеют особого смысла, разве что целью является получение краткосрочной прибыли.
Известный американский ангел-инвестор Навал Равикант однажды сказал: "Выбирая бизнес-партнера, следует ценить ум и энергичность, но самое важное - это честность. В противном случае вы рискуете найти лишь умного и трудолюбивого мошенника, который в конечном итоге обманет вас."
Еще одно размышление касается контроля рисков. Артур в этом отношении справился неплохо, хотя и инвестировал в неудачный проект, но не понес значительных убытков.
Как было сказано в начале, Артур успешно собрал второй фонд, и многие предыдущие инвесторы продолжают его поддерживать. Как он сказал: "Если у человека проблемы с характером, независимо от того, насколько успешен проект, он может быстро рухнуть."
Успех Артура, возможно, заключается в его честном характере.