O modelo econômico de Token é crucial para projetos Web3, sendo um dos fatores-chave para o sucesso do projeto. Os desenvolvedores do projeto precisam projetar cuidadosamente a economia do Token para garantir que o projeto possa se desenvolver de forma sustentável a longo prazo. Ao mesmo tempo, para os usuários comuns, é também um passo muito necessário avaliar cuidadosamente a tokenomics de um projeto antes de decidir participar. Somente compreendendo plenamente a essência do projeto é que se pode aumentar a probabilidade de sucesso do investimento.
Podemos analisar o modelo econômico do Token através de quatro dimensões principais: fornecimento de Token (lado da oferta), utilidade do Token (lado da demanda), distribuição de Token (situação dos detentores) e governança do Token (ecologia a longo prazo).
1. Token Supply
A avaliação da situação da oferta de tokens envolve principalmente os seguintes quatro indicadores centrais:
Fornecimento máximo: limite máximo de quantidade de Token definido pelo código predefinido.
Circulação: quantidade atual de tokens em circulação
Valor de mercado atual: preço atual multiplicado pela quantidade em circulação
Valor de mercado totalmente diluído: preço atual multiplicado pela oferta máxima
Além disso, o mecanismo de destruição de tokens também é um fator importante que afeta a oferta. A redução contínua da oferta de tokens pode levar à deflação, enquanto a expansão contínua da oferta pode causar inflação.
2. Utilidade do Token
A utilidade do Token reflete o valor do Token e os cenários de uso prático, e determina se o Token pode atrair mais pessoas a participar. A utilidade do Token pode ser dividida em três aspectos:
Utilidade: como usado para pagar taxas de gas ou transações no mundo real
Acumulação de valor: como ganhos de staking ou participação em votações de governança
Cultura e narrativa: certos Tokens podem ser populares devido a fenómenos culturais específicos ou tendências da rede.
3. Distribuição de Token
A introdução e distribuição de tokens geralmente ocorrem de duas maneiras:
Lançamento justo: antes da cunhagem de Token e da distribuição ao público, ninguém recebe antecipadamente.
Lançamento após pré-mineração: antes da emissão pública, uma parte dos tokens é alocada a grupos específicos
Precisamos também prestar atenção a quem os Tokens são detidos e se a distribuição é equilibrada. Normalmente, a posse da maior parte dos Tokens por um pequeno número de grandes instituições significa um risco elevado. A prática padrão na indústria do Web3 é distribuir pelo menos 50% dos Tokens para a comunidade, o que ajuda a diluir a propriedade da equipe fundadora e dos investidores.
Além disso, é importante compreender o cronograma de bloqueio e liberação do Token, pois isso pode ajudar a prever a pressão de preço que pode surgir no futuro.
4. Governança de Token
Como incentivar os participantes e garantir o desenvolvimento sustentável a longo prazo é a questão central da tokenomics. Muitos projetos Web3 introduzem mecanismos de staking em seus modelos econômicos, o que pode aumentar o valor do token de duas maneiras:
Os incentivos de staking podem bloquear tokens e gerar rendimento passivo, aumentando o valor mínimo dos tokens.
A redução da oferta de mercado devido ao bloqueio de tokens ajuda a aumentar o preço do token
Resumo
Um bom modelo de tokenomics deve ter os seguintes três elementos principais:
Mecanismo de staking razoável: vincular os interesses dos usuários ao valor do projeto, ajustando a oferta de Token.
Cenários de aplicação diversificados: expansão dos cenários de uso com base no crescimento do próprio negócio
Receita de negócios em crescimento constante: garantir que o projeto possa criar valor real, evitando tornar-se uma "moeda do ar"
Embora o modelo econômico do Token seja muito importante, ele ainda depende da criação de valor do próprio negócio. Atualmente, o modelo econômico do Token ainda está em rápida evolução, mas a análise ainda pode ser feita a partir de quatro dimensões: oferta, demanda, distribuição e governança.
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NFTHoarder
· 07-31 01:31
Velhas histórias, mas entender tokenomics realmente permite ganhar dinheiro sem esforço.
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GateUser-aa7df71e
· 07-31 01:20
Outra vez perguntado por idiotas sobre tokenomics. Compreendendo isso, ainda é possível perder dinheiro?
Análise dos quatro grandes dimensionais do tokenomics: suprimento, utilidade, distribuição e governança
A importância da tokenomics e métodos de análise
O modelo econômico de Token é crucial para projetos Web3, sendo um dos fatores-chave para o sucesso do projeto. Os desenvolvedores do projeto precisam projetar cuidadosamente a economia do Token para garantir que o projeto possa se desenvolver de forma sustentável a longo prazo. Ao mesmo tempo, para os usuários comuns, é também um passo muito necessário avaliar cuidadosamente a tokenomics de um projeto antes de decidir participar. Somente compreendendo plenamente a essência do projeto é que se pode aumentar a probabilidade de sucesso do investimento.
Podemos analisar o modelo econômico do Token através de quatro dimensões principais: fornecimento de Token (lado da oferta), utilidade do Token (lado da demanda), distribuição de Token (situação dos detentores) e governança do Token (ecologia a longo prazo).
1. Token Supply
A avaliação da situação da oferta de tokens envolve principalmente os seguintes quatro indicadores centrais:
Além disso, o mecanismo de destruição de tokens também é um fator importante que afeta a oferta. A redução contínua da oferta de tokens pode levar à deflação, enquanto a expansão contínua da oferta pode causar inflação.
2. Utilidade do Token
A utilidade do Token reflete o valor do Token e os cenários de uso prático, e determina se o Token pode atrair mais pessoas a participar. A utilidade do Token pode ser dividida em três aspectos:
3. Distribuição de Token
A introdução e distribuição de tokens geralmente ocorrem de duas maneiras:
Precisamos também prestar atenção a quem os Tokens são detidos e se a distribuição é equilibrada. Normalmente, a posse da maior parte dos Tokens por um pequeno número de grandes instituições significa um risco elevado. A prática padrão na indústria do Web3 é distribuir pelo menos 50% dos Tokens para a comunidade, o que ajuda a diluir a propriedade da equipe fundadora e dos investidores.
Além disso, é importante compreender o cronograma de bloqueio e liberação do Token, pois isso pode ajudar a prever a pressão de preço que pode surgir no futuro.
4. Governança de Token
Como incentivar os participantes e garantir o desenvolvimento sustentável a longo prazo é a questão central da tokenomics. Muitos projetos Web3 introduzem mecanismos de staking em seus modelos econômicos, o que pode aumentar o valor do token de duas maneiras:
Resumo
Um bom modelo de tokenomics deve ter os seguintes três elementos principais:
Embora o modelo econômico do Token seja muito importante, ele ainda depende da criação de valor do próprio negócio. Atualmente, o modelo econômico do Token ainda está em rápida evolução, mas a análise ainda pode ser feita a partir de quatro dimensões: oferta, demanda, distribuição e governança.