Análise do sinal de pico do mercado de criptomoedas: um quinto do indicador atingiu a linha de alerta
Cada ciclo de alta do mercado de criptomoedas não apenas cria uma enorme riqueza, mas também gera inúmeras ilusões de riqueza. Durante períodos de euforia no mercado, manter a clareza e "escapar do topo" a tempo é uma tarefa extremamente desafiadora. Diante de um ambiente de mercado com alta volatilidade, como sair de forma racional perto dos pontos altos, evitando que os ativos diminuam de valor devido a correções profundas, exige uma análise abrangente de múltiplos indicadores de mercado.
Este artigo analisa 15 indicadores comuns de fuga de topo e descobre que um quinto dos indicadores já atingiu a faixa de fuga de topo em 2024. Esses indicadores incluem: a taxa Rhodl do Bitcoin, a taxa de juros de investimentos em USDT e o índice sazonal de altcoins. Dado isso, como os investidores devem reagir ao desenvolvimento subsequente do mercado?
I. Explicação dos Indicadores
1. AHR999 indicador de acumulação de criptomoedas
Este indicador visa auxiliar os investidores em Bitcoin que utilizam a estratégia de investimento em momentos oportunos a tomar decisões de investimento. Ele reflete a taxa de retorno do investimento em Bitcoin a curto prazo e o grau de desvio entre o preço e a avaliação esperada.
Intervalo do indicador:
Maior que 4: recomenda-se reduzir significativamente a posição.
1.2-4: Área de observação, mantenha-se alerta
0.45-1.2: Área de investimento regular, pode construir posição gradualmente
Menos de 0,45: área de compra forte
Estado atual: valor do indicador é 1.21, está na faixa de espera, recomenda-se manter cautela.
2. AHR999 indicador de fuga do topo
Esta é uma ferramenta complementar para o indicador de acumulação de moedas, especificamente projetada para identificar áreas de topo do mercado. Avaliando o grau de desvio dos preços em relação à linha de tendência de longo prazo, pode-se determinar se o mercado está superaquecido. Durante os dois grandes picos de mercado em 2017 e 2021, foram emitidos sinais de alerta precisos.
Intervalo do indicador:
Menos ou igual a 0,45: o mercado está seriamente superaquecido, considere sair no topo.
Estado atual: o valor do indicador é 2,48, não houve sinal de pico neste período.
3. Indicador do topo do ciclo Pi
Este indicador prevê o potencial topo do mercado ao comparar a relação entre a média móvel de 111 dias e a média móvel de 350 dias. Historicamente, quando estas duas médias móveis se cruzam, o preço do Bitcoin geralmente está próximo do topo do ciclo, sinalizando uma potencial reversão do mercado.
Características do sinal:
Cruzamento de duas linhas: sinal superior acionado
Divergência rápida: perspectiva de baixa no futuro
Aproximar-se gradualmente: manter a vigilância
Estado atual: As duas médias móveis ainda têm uma distância considerável, não apareceu um sinal de topo, espera-se que o próximo cruzamento ocorra em outubro de 2025.
4. Gráfico do arco-íris do Bitcoin
O gráfico arco-íris é um modelo de avaliação de longo prazo intuitivo que divide a faixa de preços do Bitcoin em 9 faixas de cor diferentes. Este modelo é baseado em regressão logarítmica e considera as características de crescimento a longo prazo e as características cíclicas do Bitcoin.
Intervalo do indicador:
Vermelho: área de bolha, sinal de venda
Amarelo: área de superaquecimento, mantenha-se alerta
Verde: Área saudável, intervalo de posse
Azul: zona de valor, oportunidade de compra
Estado atual: o preço está na zona verde, indicando que a avaliação é relativamente razoável e não há sinais de topo.
5. Indicador de preço terminal do Bitcoin
O preço terminal é o preço de transferência multiplicado por 21. Este indicador consegue filtrar efetivamente os fatores de especulação do mercado, refletindo o verdadeiro valor da rede Bitcoin.
Sinal de características: quanto mais próximo o preço do Bitcoin estiver da linha vermelha, mais próximo o mercado estará do topo.
Estado atual: ainda não atingiu o pico.
6. A participação de mercado do Bitcoin
Este indicador reflete a posição dominante do Bitcoin no mercado de criptomoedas, sendo geralmente utilizado para avaliar os ciclos de mercado e os fluxos de capital.
Intervalo do indicador:
65%: Período de força do Bitcoin
40-65%：período de equilíbrio
Menos de 40%: Período ativo das altcoins
Estado atual: A quota de mercado é de cerca de 60%, situando-se numa faixa relativamente equilibrada.
7. Índice CBBI do Bitcoin
CBBI é um índice abrangente que combina vários indicadores técnicos e dados on-chain, conseguindo identificar bem os pontos de transição entre ciclos de alta e baixa.
Intervalo do indicador: maior que 90 significa que o mercado atingiu o topo.
Estado atual: o valor do índice é 79, indicando que o mercado está ligeiramente aquecido, mas ainda não atingiu o pico.
8. Índice MVRV Z do Bitcoin
O índice MVRV Z é um indicador importante de análise on-chain, que avalia o desvio entre o valor de mercado e o valor realizado para determinar o ciclo de mercado.
Intervalo do indicador: maior que 5 significa que o mercado atingiu o topo.
Estado atual: o índice é 2.5, ainda não atingiu o pico.
9. Taxa de Rhodl do Bitcoin
A razão Rhodl é um indicador em cadeia composto que avalia as características comportamentais dos detentores de moeda em diferentes períodos para determinar os potenciais pontos de reversão do mercado.
Intervalo de indicadores:
Quando se aproxima da faixa vermelha, pode indicar que o mercado está sobreaquecido.
Quando a razão é maior ou igual a 10000, o mercado está próximo do topo
Estado atual: Currently not in the red zone, however, during the period of November 2024, this indicator had entered the peak range.
10. Bitcoin Meyer multiplier
O múltiplo Meyer avalia o nível de valorização relativa do mercado comparando o preço atual do Bitcoin com a sua média móvel de 200 dias.
Intervalo do indicador:
Maior que 1: o mercado pode estar em estado de sobrecompra
Menor que 1: o mercado pode estar em estado de sobrevenda
Aproximadamente 1: o mercado pode estar em um estado relativamente equilibrado.
Um valor superior a 2,4 geralmente indica que o mercado está superaquecido
Estado atual: o índice é 1,26, o mercado está em estado de sobrecompra, mas ainda não atingiu o pico.
11. Dias consecutivos de saída líquida de ETF
Este indicador acompanha o fluxo de fundos do ETF de Bitcoin, refletindo a confiança dos investidores institucionais.
Características do sinal:
10 dias: sinal de baixa significativo
5-10 dias: é preciso estar atento
Menos de 5 dias: flutuação normal
Estado atual: saída líquida contínua por 1 dia, dentro da faixa normal de flutuação do mercado. Neste período, o máximo de dias consecutivos foi de 8, e não houve ocorrência de 10 dias.
12. A proporção do ETF em relação ao BTC
Este indicador reflete a proporção de Bitcoin detido por ETFs em relação ao total em circulação, utilizado para avaliar a participação institucional.
Características do sinal: menor ou igual a 3,5% é um indicador de fuga do topo, o que também sugere um baixo nível de participação institucional.
Estado atual: a participação está perto de 6%, mostrando que o envolvimento institucional está em uma fase de crescimento saudável.
13. USDT conta de investimento a prazo
A taxa de juros de USDT em contas de rendimento é um indicador importante para medir o custo do capital no mercado, refletindo a condição geral da liquidez do mercado de criptomoedas.
Características do sinal: maior ou igual a 29% é a faixa de escape do topo
Estado atual: taxa de juro cerca de 6,68%, num nível normal. No entanto, durante o mês de março de 2024, este indicador entrou na zona de pico, atingindo 65%.
14. Índice de temporada de altcoins
Este indicador é utilizado para determinar se o mercado entrou em um período ativo de criptomoedas alternativas, comparando o desempenho do Bitcoin com o das principais criptomoedas alternativas para avaliar o fluxo de capital.
Intervalo do indicador:
75: Temporada de altcoins, acima de 75 significa que o mercado está próximo do topo.
25-75: período de equilíbrio
Menor que 25: Dominância do Bitcoin
Estado atual: o índice é 41, no entanto, durante o período de dezembro de 2024, esse indicador entrou na faixa de pico, atingindo 88.
15. Indicador de Custo da MicroStrategy
Este indicador acompanha o custo médio de posse de Bitcoin de uma grande empresa de tecnologia, como referência para investidores institucionais.
Intervalo do indicador:
O preço atual está acima do custo: intervalo de lucro das instituições
O preço atual está próximo do custo: nível de suporte
O preço atual está abaixo do custo: oportunidade de compra potencial
Estado atual: o custo médio da empresa é de cerca de 60 mil, situado na faixa de lucro institucional.
II. Resumo
Mantenha a racionalidade durante a euforia do mercado e retire-se completamente durante a loucura, o que é muito mais difícil do que comprar no fundo. Neste momento, apenas alguns indicadores mostraram sinais de fuga do topo, o que não significa que todo o mercado esteja definitivamente no pico. Se os investidores acreditarem que há risco de pico no mercado, podem considerar as seguintes estratégias:
Defina pontos de redução em lotes, não espere o topo perfeito.
Converter os lucros em stablecoins ou moeda fiduciária, em vez de se direcionar para tokens de baixa capitalização com maior risco.
Em altos níveis, prefira vender cedo, não venda tarde. Realizar lucros não é o fim, mas sim acumular fundos para a próxima rodada.
Cada topo é uma oportunidade de enriquecer para algumas pessoas, mas uma armadilha de riqueza para a maioria. O mercado oferece oportunidades iguais a todos, mas aqueles que conseguem aproveitá-las muitas vezes são os que estão preparados.
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LiquidityNinja
· 21h atrás
Dando ao avô, a Carteira já está dormente. Diz que cai, e cai; diz que sobe, e sobe.
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MetaMisfit
· 21h atrás
Hehe, ter que correr e ficar, quão complicado.
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MidnightTrader
· 21h atrás
Com esse nível de indicadores, onde posso vender? O mercado ainda está cedo.
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AirdropSkeptic
· 21h atrás
Ah? Já se falou na linha de aviso e ainda perguntam o que fazer, não vão mesmo comprar na baixa, pois não?
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HallucinationGrower
· 21h atrás
Já perdi tanto que nem sei para que olhar para os indicadores.
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CryptoHistoryClass
· 21h atrás
*verifica gráficos históricos* literalmente o mesmo padrão que $LUNA antes da grande rektoning. déjà vu alguém?
Alerta do mercado de criptomoedas: 5 indicadores atingem a zona de fuga. Como os investidores devem responder?
Análise do sinal de pico do mercado de criptomoedas: um quinto do indicador atingiu a linha de alerta
Cada ciclo de alta do mercado de criptomoedas não apenas cria uma enorme riqueza, mas também gera inúmeras ilusões de riqueza. Durante períodos de euforia no mercado, manter a clareza e "escapar do topo" a tempo é uma tarefa extremamente desafiadora. Diante de um ambiente de mercado com alta volatilidade, como sair de forma racional perto dos pontos altos, evitando que os ativos diminuam de valor devido a correções profundas, exige uma análise abrangente de múltiplos indicadores de mercado.
Este artigo analisa 15 indicadores comuns de fuga de topo e descobre que um quinto dos indicadores já atingiu a faixa de fuga de topo em 2024. Esses indicadores incluem: a taxa Rhodl do Bitcoin, a taxa de juros de investimentos em USDT e o índice sazonal de altcoins. Dado isso, como os investidores devem reagir ao desenvolvimento subsequente do mercado?
I. Explicação dos Indicadores
1. AHR999 indicador de acumulação de criptomoedas
Este indicador visa auxiliar os investidores em Bitcoin que utilizam a estratégia de investimento em momentos oportunos a tomar decisões de investimento. Ele reflete a taxa de retorno do investimento em Bitcoin a curto prazo e o grau de desvio entre o preço e a avaliação esperada.
Intervalo do indicador:
Estado atual: valor do indicador é 1.21, está na faixa de espera, recomenda-se manter cautela.
2. AHR999 indicador de fuga do topo
Esta é uma ferramenta complementar para o indicador de acumulação de moedas, especificamente projetada para identificar áreas de topo do mercado. Avaliando o grau de desvio dos preços em relação à linha de tendência de longo prazo, pode-se determinar se o mercado está superaquecido. Durante os dois grandes picos de mercado em 2017 e 2021, foram emitidos sinais de alerta precisos.
Intervalo do indicador:
Estado atual: o valor do indicador é 2,48, não houve sinal de pico neste período.
3. Indicador do topo do ciclo Pi
Este indicador prevê o potencial topo do mercado ao comparar a relação entre a média móvel de 111 dias e a média móvel de 350 dias. Historicamente, quando estas duas médias móveis se cruzam, o preço do Bitcoin geralmente está próximo do topo do ciclo, sinalizando uma potencial reversão do mercado.
Características do sinal:
Estado atual: As duas médias móveis ainda têm uma distância considerável, não apareceu um sinal de topo, espera-se que o próximo cruzamento ocorra em outubro de 2025.
4. Gráfico do arco-íris do Bitcoin
O gráfico arco-íris é um modelo de avaliação de longo prazo intuitivo que divide a faixa de preços do Bitcoin em 9 faixas de cor diferentes. Este modelo é baseado em regressão logarítmica e considera as características de crescimento a longo prazo e as características cíclicas do Bitcoin.
Intervalo do indicador:
Estado atual: o preço está na zona verde, indicando que a avaliação é relativamente razoável e não há sinais de topo.
5. Indicador de preço terminal do Bitcoin
O preço terminal é o preço de transferência multiplicado por 21. Este indicador consegue filtrar efetivamente os fatores de especulação do mercado, refletindo o verdadeiro valor da rede Bitcoin.
Sinal de características: quanto mais próximo o preço do Bitcoin estiver da linha vermelha, mais próximo o mercado estará do topo.
Estado atual: ainda não atingiu o pico.
6. A participação de mercado do Bitcoin
Este indicador reflete a posição dominante do Bitcoin no mercado de criptomoedas, sendo geralmente utilizado para avaliar os ciclos de mercado e os fluxos de capital.
Intervalo do indicador:
Estado atual: A quota de mercado é de cerca de 60%, situando-se numa faixa relativamente equilibrada.
7. Índice CBBI do Bitcoin
CBBI é um índice abrangente que combina vários indicadores técnicos e dados on-chain, conseguindo identificar bem os pontos de transição entre ciclos de alta e baixa.
Intervalo do indicador: maior que 90 significa que o mercado atingiu o topo.
Estado atual: o valor do índice é 79, indicando que o mercado está ligeiramente aquecido, mas ainda não atingiu o pico.
8. Índice MVRV Z do Bitcoin
O índice MVRV Z é um indicador importante de análise on-chain, que avalia o desvio entre o valor de mercado e o valor realizado para determinar o ciclo de mercado.
Intervalo do indicador: maior que 5 significa que o mercado atingiu o topo.
Estado atual: o índice é 2.5, ainda não atingiu o pico.
9. Taxa de Rhodl do Bitcoin
A razão Rhodl é um indicador em cadeia composto que avalia as características comportamentais dos detentores de moeda em diferentes períodos para determinar os potenciais pontos de reversão do mercado.
Intervalo de indicadores:
Estado atual: Currently not in the red zone, however, during the period of November 2024, this indicator had entered the peak range.
10. Bitcoin Meyer multiplier
O múltiplo Meyer avalia o nível de valorização relativa do mercado comparando o preço atual do Bitcoin com a sua média móvel de 200 dias.
Intervalo do indicador:
Estado atual: o índice é 1,26, o mercado está em estado de sobrecompra, mas ainda não atingiu o pico.
11. Dias consecutivos de saída líquida de ETF
Este indicador acompanha o fluxo de fundos do ETF de Bitcoin, refletindo a confiança dos investidores institucionais.
Características do sinal:
Estado atual: saída líquida contínua por 1 dia, dentro da faixa normal de flutuação do mercado. Neste período, o máximo de dias consecutivos foi de 8, e não houve ocorrência de 10 dias.
12. A proporção do ETF em relação ao BTC
Este indicador reflete a proporção de Bitcoin detido por ETFs em relação ao total em circulação, utilizado para avaliar a participação institucional.
Características do sinal: menor ou igual a 3,5% é um indicador de fuga do topo, o que também sugere um baixo nível de participação institucional.
Estado atual: a participação está perto de 6%, mostrando que o envolvimento institucional está em uma fase de crescimento saudável.
13. USDT conta de investimento a prazo
A taxa de juros de USDT em contas de rendimento é um indicador importante para medir o custo do capital no mercado, refletindo a condição geral da liquidez do mercado de criptomoedas.
Características do sinal: maior ou igual a 29% é a faixa de escape do topo
Estado atual: taxa de juro cerca de 6,68%, num nível normal. No entanto, durante o mês de março de 2024, este indicador entrou na zona de pico, atingindo 65%.
14. Índice de temporada de altcoins
Este indicador é utilizado para determinar se o mercado entrou em um período ativo de criptomoedas alternativas, comparando o desempenho do Bitcoin com o das principais criptomoedas alternativas para avaliar o fluxo de capital.
Intervalo do indicador:
Estado atual: o índice é 41, no entanto, durante o período de dezembro de 2024, esse indicador entrou na faixa de pico, atingindo 88.
15. Indicador de Custo da MicroStrategy
Este indicador acompanha o custo médio de posse de Bitcoin de uma grande empresa de tecnologia, como referência para investidores institucionais.
Intervalo do indicador:
Estado atual: o custo médio da empresa é de cerca de 60 mil, situado na faixa de lucro institucional.
II. Resumo
Mantenha a racionalidade durante a euforia do mercado e retire-se completamente durante a loucura, o que é muito mais difícil do que comprar no fundo. Neste momento, apenas alguns indicadores mostraram sinais de fuga do topo, o que não significa que todo o mercado esteja definitivamente no pico. Se os investidores acreditarem que há risco de pico no mercado, podem considerar as seguintes estratégias:
Defina pontos de redução em lotes, não espere o topo perfeito.
Converter os lucros em stablecoins ou moeda fiduciária, em vez de se direcionar para tokens de baixa capitalização com maior risco.
Em altos níveis, prefira vender cedo, não venda tarde. Realizar lucros não é o fim, mas sim acumular fundos para a próxima rodada.
Cada topo é uma oportunidade de enriquecer para algumas pessoas, mas uma armadilha de riqueza para a maioria. O mercado oferece oportunidades iguais a todos, mas aqueles que conseguem aproveitá-las muitas vezes são os que estão preparados.