Serangan Sandwich MEV: Risiko Sistemik dalam Ekosistem Keuangan Desentralisasi dan Strategi Penanggulangannya
Di tengah kematangan teknologi blockchain dan semakin kompleksnya ekosistem saat ini, MEV (nilai maksimum yang dapat diekstrak) telah berevolusi dari celah-celah yang diakibatkan oleh cacat pengurutan transaksi menjadi mekanisme perolehan keuntungan yang sangat kompleks dan sistemik. Di antara ini, serangan sandwich menarik perhatian karena cara operasinya yang unik, dan telah menjadi salah satu metode serangan yang paling kontroversial dan merusak dalam ekosistem Keuangan Desentralisasi.
I. Konsep Dasar MEV dan Serangan Sandwich
Sumber dan evolusi teknologi MEV
MEV awalnya merujuk pada keuntungan ekonomi tambahan yang bisa diperoleh oleh penambang atau validator selama proses pembangunan blok, dengan mengendalikan urutan transaksi, serta hak untuk memasukkan atau mengecualikan transaksi. Seiring dengan perkembangan alat seperti pinjaman kilat dan pengemasan transaksi, peluang arbitrase yang sporadis secara bertahap diperbesar, membentuk rantai panen keuntungan yang lengkap. MEV tidak hanya ada di Ethereum, tetapi juga muncul dengan karakteristik berbeda di blockchain publik utama lainnya.
Prinsip serangan sandwich
Serangan sandwich adalah metode operasi khas dalam ekstraksi MEV. Penyerang memantau transaksi di mempool secara real-time, mengirimkan transaksi sebelum dan setelah transaksi target, membentuk urutan "sebelum---transaksi target---setelah", dan menggunakan manipulasi harga untuk mencapai arbitrase. Langkah inti termasuk:
Transaksi Awal: Ketika transaksi besar atau dengan slippage tinggi terdeteksi, segera kirimkan order beli untuk menaikkan atau menurunkan harga.
Penjebakan perdagangan target: Perdagangan target dieksekusi setelah harga dimanipulasi, menanggung biaya tambahan.
Transaksi Pasca: Mengajukan transaksi yang berlawanan, mengunci keuntungan selisih harga.
Dua, Evolusi dan Status Serangan Sandwich MEV
Dari celah kecil hingga mekanisme sistemik
Seiring dengan lonjakan volume perdagangan ekosistem Keuangan Desentralisasi dan perkembangan alat seperti robot perdagangan frekuensi tinggi dan pinjaman kilat, serangan MEV telah berubah dari kejadian sporadis menjadi mode arbitrase yang sistematis dan terindustrialisasi. Penyerang membangun sistem arbitrase yang sangat otomatis, memanfaatkan jaringan berkecepatan tinggi dan algoritma canggih untuk dengan cepat melakukan transaksi, serta menggunakan pinjaman kilat untuk mendapatkan dana besar, menyelesaikan arbitrase dalam satu transaksi.
pola serangan dengan karakteristik platform yang berbeda
Jaringan blockchain yang berbeda memiliki karakteristik serangan yang berbeda karena perbedaan dalam filosofi desain, mekanisme pemrosesan transaksi, dan struktur validator.
Ethereum: Memori pool yang terbuka dan transparan memungkinkan informasi transaksi yang menunggu konfirmasi dapat dipantau, penyerang dapat mengambil alih urutan peng打包 transaksi dengan membayar biaya Gas yang lebih tinggi.
Solana: Meskipun tidak memiliki pool memori tradisional, node validator relatif terpusat, yang dapat berkolusi dengan penyerang untuk membocorkan data transaksi, sehingga serangan sering terjadi dan skala keuntungan cukup besar.
Binance Smart Chain: Biaya transaksi yang lebih rendah dan struktur yang disederhanakan memberikan ruang bagi perilaku arbitrase, berbagai jenis robot menggunakan strategi serupa untuk mencapai pengambilan keuntungan.
Data dan Kasus Terbaru
Pada 13 Maret 2025, sebuah transaksi sekitar 5 SOL di sebuah platform perdagangan mengalami serangan sandwich yang mengakibatkan kerugian aset mencapai 732.000 dolar AS. Penyerang memanfaatkan transaksi pendahulu untuk merebut hak peng打包 blok, dengan menyisipkan transaksi sebelum dan sesudah transaksi target, yang menyebabkan harga transaksi yang sebenarnya bagi korban jauh menyimpang dari yang diharapkan.
Dalam ekosistem Solana, serangan sandwich tidak hanya sering terjadi, tetapi juga muncul pola serangan baru. Beberapa validator diduga berkolusi dengan penyerang, dengan membocorkan data transaksi untuk mengetahui niat transaksi pengguna lebih awal, sehingga melakukan serangan yang tepat sasaran. Hal ini menyebabkan pendapatan beberapa penyerang di jaringan Solana meningkat dari puluhan juta dolar menjadi lebih dari seratus juta dolar dalam waktu singkat.
Tiga, Mekanisme Operasi dan Tantangan Teknis Serangan Sandwich
Melakukan serangan sandwich harus memenuhi kondisi berikut:
Pemantauan dan Penangkapan Transaksi: Memantau secara real-time transaksi yang menunggu konfirmasi dalam memori pool, mengidentifikasi transaksi yang memiliki dampak harga yang signifikan.
Kompetisi hak打包优先：利用更高的gas费或优先费，抢先将自己的交易打包入区块。
Perhitungan yang Tepat dan Kontrol Slippage: Hitung volume transaksi dan slippage yang diharapkan dengan tepat, untuk memastikan bahwa transaksi yang ditargetkan tidak gagal karena melebihi slippage yang ditetapkan.
Serangan semacam ini tidak hanya memerlukan robot perdagangan berkinerja tinggi dan respons jaringan yang cepat, tetapi juga harus membayar biaya suap penambang yang tinggi. Dalam persaingan yang sengit, beberapa robot mungkin mencoba untuk merebut transaksi target yang sama secara bersamaan, yang lebih lanjut mempersempit ruang keuntungan.
Empat, Strategi Tanggapan dan Pencegahan Industri
Strategi pencegahan untuk pengguna biasa
Atur perlindungan slippage yang wajar: Atur toleransi slippage dengan bijak berdasarkan fluktuasi pasar dan kondisi likuiditas yang diharapkan.
Menggunakan alat transaksi privasi: Dengan bantuan RPC pribadi, lelang pengemasan pesanan, dan teknologi lainnya, mengurangi risiko serangan.
saran perbaikan teknologi di tingkat ekosistem
Pemisahan urutan transaksi dan pengusul-pembangun (PBS): membatasi kontrol satu node atas urutan transaksi.
MEV-Boost dan mekanisme transparansi: memperkenalkan layanan relai pihak ketiga untuk meningkatkan transparansi proses pembangunan blok.
Mekanisme lelang dan outsourcing pesanan off-chain: mengimplementasikan pencocokan pesanan secara massal, meningkatkan efisiensi perolehan harga.
Kontrak Cerdas dan Peningkatan Algoritma: Memanfaatkan teknologi AI dan pembelajaran mesin untuk meningkatkan pemantauan dan kemampuan prediksi data on-chain yang tidak normal.
Lima, Kesimpulan
Serangan sandwich MEV telah berkembang dari celah sporadis menjadi mekanisme perolehan keuntungan sistemik, yang menimbulkan tantangan serius bagi ekosistem DeFi dan keamanan aset pengguna. Kasus terbaru menunjukkan bahwa risiko serangan di platform mainstream masih ada dan terus meningkat. Untuk melindungi aset pengguna dan keadilan pasar, ekosistem blockchain perlu berupaya secara bersama-sama dalam inovasi teknologi, optimalisasi mekanisme perdagangan, dan kolaborasi regulasi, guna menemukan keseimbangan antara inovasi dan risiko, serta mencapai pembangunan yang berkelanjutan.
Halaman ini mungkin berisi konten pihak ketiga, yang disediakan untuk tujuan informasi saja (bukan pernyataan/jaminan) dan tidak boleh dianggap sebagai dukungan terhadap pandangannya oleh Gate, atau sebagai nasihat keuangan atau profesional. Lihat Penafian untuk detailnya.
13 Suka
Hadiah
13
4
Bagikan
Komentar
0/400
OneBlockAtATime
· 07-31 10:13
Sandwich saja sudah menjadi jebakan? Aduh, masih bisa bermain defi dengan senang?
Lihat AsliBalas0
SellTheBounce
· 07-31 06:17
Suckers selamanya hanya bisa melihat dengan mata terbuka saat dipermainkan.
Lihat AsliBalas0
TestnetFreeloader
· 07-31 06:10
Bermain dengan Pinjaman Flash itu bikin jantung berdebar
Lihat AsliBalas0
MEVHunterZhang
· 07-31 05:52
Bisa menghindari The Federal Reserve (FED) tetapi tidak bisa menghindari sandwich.
Serangan Sandwich MEV: Analisis Risiko Sistemik Ekosistem Keuangan Desentralisasi dan Strategi Pencegahannya
Serangan Sandwich MEV: Risiko Sistemik dalam Ekosistem Keuangan Desentralisasi dan Strategi Penanggulangannya
Di tengah kematangan teknologi blockchain dan semakin kompleksnya ekosistem saat ini, MEV (nilai maksimum yang dapat diekstrak) telah berevolusi dari celah-celah yang diakibatkan oleh cacat pengurutan transaksi menjadi mekanisme perolehan keuntungan yang sangat kompleks dan sistemik. Di antara ini, serangan sandwich menarik perhatian karena cara operasinya yang unik, dan telah menjadi salah satu metode serangan yang paling kontroversial dan merusak dalam ekosistem Keuangan Desentralisasi.
I. Konsep Dasar MEV dan Serangan Sandwich
Sumber dan evolusi teknologi MEV
MEV awalnya merujuk pada keuntungan ekonomi tambahan yang bisa diperoleh oleh penambang atau validator selama proses pembangunan blok, dengan mengendalikan urutan transaksi, serta hak untuk memasukkan atau mengecualikan transaksi. Seiring dengan perkembangan alat seperti pinjaman kilat dan pengemasan transaksi, peluang arbitrase yang sporadis secara bertahap diperbesar, membentuk rantai panen keuntungan yang lengkap. MEV tidak hanya ada di Ethereum, tetapi juga muncul dengan karakteristik berbeda di blockchain publik utama lainnya.
Prinsip serangan sandwich
Serangan sandwich adalah metode operasi khas dalam ekstraksi MEV. Penyerang memantau transaksi di mempool secara real-time, mengirimkan transaksi sebelum dan setelah transaksi target, membentuk urutan "sebelum---transaksi target---setelah", dan menggunakan manipulasi harga untuk mencapai arbitrase. Langkah inti termasuk:
Dua, Evolusi dan Status Serangan Sandwich MEV
Dari celah kecil hingga mekanisme sistemik
Seiring dengan lonjakan volume perdagangan ekosistem Keuangan Desentralisasi dan perkembangan alat seperti robot perdagangan frekuensi tinggi dan pinjaman kilat, serangan MEV telah berubah dari kejadian sporadis menjadi mode arbitrase yang sistematis dan terindustrialisasi. Penyerang membangun sistem arbitrase yang sangat otomatis, memanfaatkan jaringan berkecepatan tinggi dan algoritma canggih untuk dengan cepat melakukan transaksi, serta menggunakan pinjaman kilat untuk mendapatkan dana besar, menyelesaikan arbitrase dalam satu transaksi.
pola serangan dengan karakteristik platform yang berbeda
Jaringan blockchain yang berbeda memiliki karakteristik serangan yang berbeda karena perbedaan dalam filosofi desain, mekanisme pemrosesan transaksi, dan struktur validator.
Data dan Kasus Terbaru
Pada 13 Maret 2025, sebuah transaksi sekitar 5 SOL di sebuah platform perdagangan mengalami serangan sandwich yang mengakibatkan kerugian aset mencapai 732.000 dolar AS. Penyerang memanfaatkan transaksi pendahulu untuk merebut hak peng打包 blok, dengan menyisipkan transaksi sebelum dan sesudah transaksi target, yang menyebabkan harga transaksi yang sebenarnya bagi korban jauh menyimpang dari yang diharapkan.
Dalam ekosistem Solana, serangan sandwich tidak hanya sering terjadi, tetapi juga muncul pola serangan baru. Beberapa validator diduga berkolusi dengan penyerang, dengan membocorkan data transaksi untuk mengetahui niat transaksi pengguna lebih awal, sehingga melakukan serangan yang tepat sasaran. Hal ini menyebabkan pendapatan beberapa penyerang di jaringan Solana meningkat dari puluhan juta dolar menjadi lebih dari seratus juta dolar dalam waktu singkat.
Tiga, Mekanisme Operasi dan Tantangan Teknis Serangan Sandwich
Melakukan serangan sandwich harus memenuhi kondisi berikut:
Serangan semacam ini tidak hanya memerlukan robot perdagangan berkinerja tinggi dan respons jaringan yang cepat, tetapi juga harus membayar biaya suap penambang yang tinggi. Dalam persaingan yang sengit, beberapa robot mungkin mencoba untuk merebut transaksi target yang sama secara bersamaan, yang lebih lanjut mempersempit ruang keuntungan.
Empat, Strategi Tanggapan dan Pencegahan Industri
Strategi pencegahan untuk pengguna biasa
saran perbaikan teknologi di tingkat ekosistem
Lima, Kesimpulan
Serangan sandwich MEV telah berkembang dari celah sporadis menjadi mekanisme perolehan keuntungan sistemik, yang menimbulkan tantangan serius bagi ekosistem DeFi dan keamanan aset pengguna. Kasus terbaru menunjukkan bahwa risiko serangan di platform mainstream masih ada dan terus meningkat. Untuk melindungi aset pengguna dan keadilan pasar, ekosistem blockchain perlu berupaya secara bersama-sama dalam inovasi teknologi, optimalisasi mekanisme perdagangan, dan kolaborasi regulasi, guna menemukan keseimbangan antara inovasi dan risiko, serta mencapai pembangunan yang berkelanjutan.