Web3消費者アプリケーションのパラダイムと投資理論の考察

最近の期間、Alliance DAOはPump.funやMoonshotなどのWeb3消費者アプリケーションの成功したインキュベーションにより、大きな影響力を獲得しました。この記事では、Alliance DAOのWeb3消費者トラックへの投資理念をまとめ、そのトラックに対する観察を提起し、現在のWeb3消費者アプリケーションの主流のパラダイム、直面している課題、潜在的な機会を概観し、最後にWeb3消費者アプリケーションへの投資理論についての考察をまとめます。

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Alliance DAOによるWeb3消費者トラックのインキュベーション

Alliance DAO Acceleratorは、28のWeb3消費者アプリケーションを共同開発または外部投資し、大きく7つのカテゴリに分けられます:

1. ライフスタイルタイプ: Web3方式を通じて、ユーザーに新しく健康的なライフスタイルを育成するプロジェクト、例えばStepNやSleepagotchiなど。

2.ゲーム:Axie Infinity、GenopetsなどのWeb3ゲームまたはGameFi。

3. クリプト投機類: ユーザーのクリプト投機ニーズを満たす関連製品、例えばPump Fun、Moonshotなど。

4. SocialFiタイプ: ユーザーのソーシャルメディアの影響力をトークン化し、新たな投機対象を形成するプロジェクト、例えばfantasy.top、0xPPLなど。

5. クリエイター経済クラス: コンテンツクリエイターに新しい経済モデルを提供するWeb3コンテンツ配信プラットフォーム、例えばKoop、CreatorDAOなど。

6.ファイナンス:Hana Network、P2P.me など、暗号の使用と管理のコストを削減する製品。

7. ツールカテゴリ: ユーザーの実生活の問題を解決する製品、例えばproto。

投資の好みの傾向から見ると、Alliance DAOは2021年から2023年上半期にかけて主にゲームとクリエイター経済関連のプロジェクトに投資しており、2023年下半期から現在にかけてはCrypto投機型、SocialFi型、財務型に好みが切り替わっています。

Alliance DAOのWeb3消費者トラックに関する投資理念は主に次の通りです:

1. エコシステムの基盤ツールはすでに整っていると考え、実際の価値を生み出すために、より多くのアプリケーション層が必要です。

2. 創業チームはPMFを主にすべきで、早期にトークンを導入してPMFの検証が歪むのを避けるべきです。

3. Web3の消費者アプリケーションのターゲットユーザーはWeb3の受容度に基づいて分類され、非Web3の一般ユーザーを対象としたアプリケーションは主に「広告トークン」を通じて顧客獲得コストを削減し、Web3ネイティブユーザーに対しては資産化の新しい対象に焦点を当て、投資や投機の需要をもたらすか、彼らの独自のニーズを解決します。

4. SolanaエコシステムはConsumerアプリケーションの成功により適しており、その理由は以下の通りです: コミュニティがより活発で、エコシステムのリソース支援が強力で、インフラがより迅速かつ低コストであり、製品の競争壁がより高いことです。

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Web3消費者アプリとは

Web3消費者アプリケーションは、Web3の特徴を持つ消費者向けのソフトウェアアプリケーションを指します。ほとんどのApp Storeの分類に従って、消費者アプリケーションの全体的なカテゴリーは大きく10のカテゴリーに分けられます: ソーシャルコミュニケーション、ライフサービス、エンターテインメント、教育、効率ツール、ショッピング、旅行、金融、健康医療、ニュース。

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Web3消費者アプリケーションのパラダイムとその機会と課題

Web3の消費者アプリケーションの一般的なパラダイムは3種類あります:

1. Web3のインフラ技術の特性を利用して、従来の消費者アプリケーションに存在する問題を最適化する:

• 極限のプライバシー保護とデータ主権: 機会点: プライバシー技術の革新がデータ主権をもたらし、プライバシーの漏洩を避けます。 難点:ユーザーのプライバシーへの関心が不足しており、主流のビジネスモデルに影響を与えています。

• 低コストのグローバルな24時間信頼実行環境: 機会点:全く新しいマルチパーティー信頼実行環境を提供し、信頼コストを低下させます。 難点:適用シーンが厳しく、主に金融サービス分野に集中している。

2. 暗号資産を利用して、新しいマーケティング戦略、ユーザー忠誠度プログラム、またはビジネスモデルを設計する:

• Airdropなどのトークンベースのマーケティング活動を通じて、顧客獲得コストを削減する: 機会点:初期プロジェクトのリスクと顧客獲得コストを大幅に削減する。 難点:獲得した種子ユーザーの転換コストが高く、限界利益が減少する。

• X to Earnに基づくユーザー忠誠度プログラム: 機会: トークンの財務属性を使用して、保持とアクティブ化のコストを削減します。 難点:ユーザーの関心が製品機能から収益率に移行しており、長期的な発展に不利である。

• トークンの金融特性を利用して直接現金化する: 機会点:新しいビジネスモデルを提供し、直接コインを売却して現金化する。 難点:持続不可能であり、長期的にはプロジェクト側とユーザーの利益が対立することになる。

3. Web3のネイティブユーザーに完全にサービスを提供し、そのユーザーの独自の痛点を解決すること:

• 新しい物語を構築し、Web3ネイティブユーザーの未発掘の価値要素を中心に貨幣化設計を行う: 機会点:新しい資産クラスの価格設定権を獲得し、独占利益を得る。 難点:チームリソースに依存し、「価格決定権」を持つサポートを得る必要がある。

• Web3ネイティブユーザーの未満足なニーズに応える新しいツール製品を提供する: 機会点:ユーザー群体の基数が拡大し、PMFに達しやすい。 難点：建設周期が長く、早期の大規模融資を得るのが難しい。

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Web3消費者アプリケーション投資理論についての考察

1. Web3の消費者アプリケーションにおいて、投機周期を超える方法が最も重要な考慮事項です。

2. Web3消費者アプリの評価は、主に製品運営データとチームの2つの側面から行います。

3. Web3消費者アプリケーションの成功の定義は、投資期間に依存し、短期的にはトークン価格に、長期的には収益データとその持続可能性に注目します。

4. "アプリケーションファクトリーパターン"は、Web3消費者アプリにとってより確定的な経営戦略かもしれません。

5. 次の成功するWeb3消費者アプリケーションは、以下の特徴を備えている可能性があります:

   • KOLの影響力を利用してコールドスタートを達成する
   • Web3ユーザーの真のニーズに基づき、製品力で市場を獲得する
   • ビジネスモデルの革新、例えば「シェアリングエコノミー」の考え方

6. 最もPMFを見つけやすいWeb3消費者アプリケーションのカテゴリには、次のものが含まれる可能性があります:

   • Web3ソーシャルアプリ
   • オンチェーン取引ツールアプリケーション
   • 支払いアプリケーション
   • DeFiアプリケーション

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