Perubahan Kualitas Ekosistem Blockchain: Jalur Fusi DeFi dan RWA

Dalam proses peralihan pasar kripto dari gairah menuju rasionalitas, dari spekulasi konsep menuju pengendapan nilai, ekosistem blockchain sedang mengalami transformasi yang tenang. Dalam beberapa tahun terakhir, Keuangan Desentralisasi (DeFi) dengan protokol keuangan tanpa izin, telah mendefinisikan kembali aturan keuangan tradisional dan mewujudkan aliran bebas dana secara global. Pada saat yang sama, eksplorasi aset dunia nyata (RWA) di blockchain berupaya untuk memecahkan batasan antara sistem keuangan tradisional dan dunia blockchain, memetakan aset dunia nyata yang besar ke dalam blockchain, dan lebih lanjut meningkatkan efisiensi keuangan.

Dalam perubahan ini, aliran dana sering kali menjadi pertanda tren di masa depan. Baru-baru ini, suatu keluarga terkenal yang sering berinvestasi di bidang blockchain telah menarik perhatian luas di pasar. Terutama investasi mereka yang berkelanjutan di jaringan blockchain tertentu, tidak hanya mencerminkan keyakinan jangka panjang terhadap Keuangan Desentralisasi dan jalur RWA, tetapi juga mencerminkan bahwa modal tradisional semakin cepat menyusup ke dunia rantai, menyuntikkan narasi dan kepercayaan baru ke pasar kripto.

Resonansi Modal, Teknologi, dan Pengaruh

Data di blockchain menunjukkan bahwa keluarga ini telah melakukan beberapa pembelian besar di jaringan blockchain tertentu, hanya dalam dua bulan terakhir, mereka telah membeli token asli dari jaringan tersebut dua kali, dengan total nilai lebih dari 225.000 dolar AS. Perlu dicatat bahwa keluarga ini bukan hanya investor keuangan biasa, pengaruh politik di balik mereka memberikan makna yang lebih dalam pada serangkaian langkah ini di pasar.

Di dunia kripto, aliran dana sering kali mewakili taruhan terhadap ekspektasi masa depan. Dan ketika aliran ini berasal dari modal yang memiliki hubungan erat dengan politik, itu lebih mudah diartikan sebagai semacam "dukungan politik". Ketertarikan keluarga ini terhadap blockchain publik tersebut tidak hanya menambah kekuatan modalnya, tetapi juga secara tidak langsung menambahkan "premium politik", menarik perhatian lebih banyak investor tradisional.

Namun, masuknya keluarga ini tidak dilakukan secara buta demi keuntungan, melainkan merupakan pilihan strategis berdasarkan keunggulan teknis dan potensi ekosistem dari blockchain ini di bidang Keuangan Desentralisasi dan RWA. Blockchain ini sedang menjadi "infrastruktur baru" yang sangat dicari di jalur Keuangan Desentralisasi dan RWA berkat throughput tinggi, biaya rendah, dan infrastruktur tingkat finansial.

Keunggulan Teknologi: Infrastruktur keuangan tingkat tinggi yang efisien dan biaya rendah

Dalam proses on-chain DeFi dan RWA, kinerja dan biaya dari blockchain publik sangat penting. Keunggulan inti dari blockchain publik ini terletak pada lingkungan transaksi yang efisien dan rendah biaya, menjadikannya sebagai wadah ideal untuk aplikasi tingkat keuangan:

• Melalui 5Gigas per detik: Blockchain ini dapat memproses ribuan transaksi per detik, jauh melampaui Ethereum dan sebagian besar blockchain lainnya. Kinerja tinggi ini memberikan keunggulan signifikan dalam perdagangan frekuensi tinggi dan protokol likuiditas, terutama cocok untuk skenario likuidasi frekuensi tinggi dalam Keuangan Desentralisasi.

• Mesin pencocokan transaksi asli: Mekanisme pencocokan transaksi on-chain yang terintegrasi dalam blockchain ini mengoptimalkan efisiensi eksekusi pesanan, secara signifikan mengurangi slippage, dan meningkatkan utilisasi modal. Keunggulan teknologi ini menjadikannya lebih kompetitif dalam hal DEX buku pesanan on-chain dan penyelesaian aset RWA.

• Biaya transaksi yang sangat rendah: Biaya Gas dari blockchain ini jauh lebih rendah dibandingkan dengan Ethereum, yang memungkinkan proyek DeFi dan RWA beroperasi dengan biaya yang lebih rendah, menarik banyak pengembang dan institusi untuk bergabung.

Serangkaian karakteristik teknis ini tidak hanya membuat blockchain ini tampil cemerlang di jalur DeFi, tetapi juga menyediakan fondasi yang kuat untuk pemetaan dan sirkulasi aset RWA.

Pertumbuhan Eksplosif Ekosistem Keuangan Desentralisasi

Ekosistem Keuangan Desentralisasi pada blockchain ini sedang mengalami pertumbuhan yang eksplosif. Menurut laporan Q4 yang dirilis oleh suatu platform data, volume transaksi on-chain pada blockchain ini mencapai sekitar 1 miliar USD pada kuartal keempat 2024, di mana 65% berasal dari protokol DeFi. Total nilai terkunci (TVL) tumbuh sebesar 3830,9% dibandingkan tahun lalu, mencapai 250 juta USD. Ini berarti, meskipun dalam lingkungan pasar yang berfluktuasi, aliran dana nyata di blockchain ini masih meningkat secara signifikan.

Dalam kinerja protokol spesifik, aktivitas DeFi ekosistem blockchain ini terus meningkat:

• Suatu DEX: Sebagai DEX unggulan dari ekosistem blockchain ini, volume perdagangan harian rata-ratanya meningkat 815,9% pada Q4, melampaui 10,1 juta dolar AS, dan tingkat aktivitas pasar terus meningkat.
• Sebuah protokol pinjaman: Protokol peminjaman asli dari blockchain ini, pada Q4 menguasai 88,7% dari alamat aktif DeFi (DAA) di blockchain ini, dengan TVL lebih dari 2,1 juta token asli, menjadi salah satu platform DeFi terbesar di blockchain ini.
• Sebuah agregator hasil: Pada akhir kuartal ke-4, TVL mencapai 12,3 juta dolar AS, menunjukkan daya tarik modal yang kuat.

Perlu dicatat bahwa meskipun harga token dari blockchain publik ini turun 14,4% di Q4, TVL yang dihitung dengan token asli justru meningkat 17,1%. Ini berarti lebih banyak modal terus mengalir ke ekosistem Keuangan Desentralisasi dari blockchain ini. Siklus positif antara dana dan aplikasi ini tidak hanya memperkuat basis keuangan ekosistem blockchain ini, tetapi juga diharapkan dapat mendukung kenaikan nilai token aslinya.

Penataan RWA di blockchain

Di luar DeFi, blockchain ini sedang mempercepat penataan aset RWA di atas rantai, membangun penghubung antara dunia nyata dan keuangan di atas rantai. Dalam ekosistem RWA-nya, beberapa proyek telah menjelajahi skenario aplikasi aset keuangan di atas rantai:

• Sebuah protokol memperkenalkan fastUSD ke dalam ekosistem blockchain tersebut, menyediakan layanan penyelesaian stablecoin on-chain untuk aset RWA, meningkatkan stabilitas dan keandalan transaksi keuangan on-chain.
• Protokol lain menyediakan kemampuan perdagangan dan penyelesaian yang lebih efisien untuk aset RWA melalui protokol likuiditas on-chain, mempercepat pemetaan dan sirkulasi aset keuangan tradisional ke dalam blockchain.

Sementara itu, platform perdagangan utama juga semakin berinvestasi di jalur RWA dari blockchain ini. Sebuah platform perdagangan yang memulai kegiatan DeFi senilai 1,5 juta dolar AS, menarik perhatian banyak lembaga keuangan tradisional. Ini menunjukkan bahwa penempatan blockchain ini di bidang RWA secara bertahap mendapatkan perhatian dari modal tradisional.

Prospek Masa Depan: Saham Potensial Infrastruktur Keuangan Berbasis Blockchain

Dalam tren ledakan paralel DeFi dan RWA, blockchain ini secara bertahap membangun posisi infrastruktur keuangan on-chain berkat basis teknologi yang kuat dan pertumbuhan ekosistemnya. Di masa depan, dengan peluncuran versi baru, throughput transaksi blockchain ini akan meningkat 50 kali lipat, lebih lanjut meningkatkan daya saingnya dalam aplikasi tingkat keuangan.

Sebuah keluarga yang terus menaruh taruhan pada blockchain ini, bukan hanya mengakui potensi teknologinya, tetapi juga bisa jadi menunjukkan penggabungan mendalam antara keuangan on-chain dan modal tradisional di jaringan ini. Dan seiring dengan percepatan pemetaan aset RWA di blockchain, blockchain ini diharapkan dapat menjadi jembatan inti antara keuangan tradisional dan dunia DeFi, memainkan peran yang semakin penting dalam peta keuangan global.