Changement de la politique monétaire mondiale, les actions technologiques et les jetons cryptographiques accueillent de nouvelles opportunités
I. Les premiers signes d'un cycle de baisse des taux d'intérêt mondial
Bien que la Réserve fédérale reste en attente des conditions de baisse des taux d'intérêt, une tendance mondiale à la baisse des taux commence déjà à se dessiner. La Réserve fédérale maintient la fourchette cible du taux des fonds fédéraux entre 5,25 % et 5,50 %, et prévoit de ralentir le resserrement quantitatif à partir de juin. Le marché s'attend à ce qu'il y ait nécessairement une action de baisse des taux avant la fin de l'année.
Le gouverneur de la Réserve fédérale, Christopher Waller, a proposé des conditions spécifiques pour une réduction des taux d'intérêt, à savoir qu'il faut observer des données d'inflation positives pendant trois à cinq mois tout en maintenant la stabilité du marché du travail. Actuellement, les données CPI d'avril aux États-Unis sont conformes aux attentes, le marché du travail reste très résilient, et les PMI manufacturier et des services de mai ont tous deux augmenté, ces facteurs soutiennent l'attitude d'attente continue de la Réserve fédérale.
Cependant, certains signes indiquent qu'un cycle de baisse des taux d'intérêt est sur le point de commencer. La Réserve fédérale envisage d'assouplir les exigences de capital pour les grandes banques, ce qui est considéré comme l'un des signaux importants d'une baisse des taux. À l'échelle mondiale, plusieurs grandes banques centrales ont déjà commencé à baisser leurs taux, et la Banque centrale européenne, la Banque nationale suisse, etc., devraient également suivre dans un avenir proche. Dans ce contexte, une baisse des taux aux États-Unis semble inévitable.
Deux, les actions technologiques mènent le marché américain, une baisse des taux pourrait changer la configuration du marché
Le rapport de résultats du premier trimestre de l'exercice 2025 publié par Nvidia a largement dépassé les attentes du marché, avec un chiffre d'affaires en hausse de 262 % par rapport à l'année précédente et un bénéfice net en hausse de 620 %. Par la suite, le cours de l'action Nvidia a atteint un nouveau sommet, avec une capitalisation boursière dépassant 2,6 billions de dollars, devenant ainsi la troisième plus grande entreprise en termes de capitalisation boursière sur le marché américain.
Cependant, la hausse des actions américaines est principalement concentrée dans le secteur lié à l'IA, en particulier les entreprises "big7" qui soutiennent presque tout le marché. Cette situation n'est pas une solution à long terme, et l'éclatement de la bulle de l'IA pourrait entraîner une forte baisse du marché.
Cependant, le cycle de baisse des taux à venir pourrait atténuer ce risque. Pendant un cycle de hausse des taux, le marché a tendance à se concentrer sur les secteurs les plus sûrs. L'ouverture d'un cycle de baisse des taux augmentera la liquidité du marché et l'appétit pour le risque, ce qui pourrait offrir des opportunités aux secteurs non-AI longtemps négligés, modifiant ainsi le style d'investissement des actions américaines.
Trois, les avantages des actifs chiffrés se multiplient, l'ETF Ethereum se profile à l'horizon
Le marché du chiffrement a connu une forte reprise en mai, le Bitcoin dépassant un moment les 71000 dollars, tandis que l'Ethereum a bondi de plus de 20 % le 21 mai, se rapprochant ensuite des 4000 dollars. Cette reprise est principalement due aux signaux positifs des États-Unis concernant l'ETF Ethereum.
Le 24 mai, la SEC a approuvé le document 19b-4 concernant l'ETF Ethereum, ce qui signifie que l'autorité de régulation a établi les règles pour le lancement de l'ETF Ethereum. Bien que le document S-1 n'ait pas encore été approuvé, le lancement de l'ETF spot Ethereum est devenu une certitude.
Dans le même temps, le projet de loi FIT21 a été adopté par la Chambre des représentants, fournissant des orientations claires pour le cadre réglementaire des actifs numériques. Cette série de bonnes nouvelles indique que les jetons sont acceptés par le système financier traditionnel à un rythme supérieur aux attentes.
Les deux partis américains semblent utiliser les actifs cryptographiques comme un enjeu politique. Certains membres démocrates du Congrès commencent à s'opposer à l'intervention excessive de la SEC, tandis que les candidats républicains affichent haut et fort leur soutien au développement des monnaies numériques aux États-Unis. Ce changement d'attitude politique pourrait favoriser davantage le développement de l'industrie cryptographique.
Quatre, conseils en matière de stratégie d'investissement
Surveillez de près les changements de la politique monétaire mondiale et envisagez de rechercher des opportunités sur le marché obligataire et les actifs sensibles aux taux d'intérêt.
Continuer à suivre les leaders de l'innovation dans le secteur technologique, évaluer leur potentiel de croissance à long terme, mais aussi rester vigilant face aux risques de bulle potentiels.
Suivre le processus de conformité de l'industrie du chiffrement, évaluer de nouvelles opportunités d'investissement, en particulier les produits ETF Ethereum qui seront bientôt lancés.
À l'approche d'un cycle de baisse des taux d'intérêt, envisagez de diversifier modérément votre portefeuille et de vous concentrer sur des secteurs non liés à l'IA qui ont été négligés, afin de faire face à un éventuel changement de style de marché.
Restez attentif aux changements de politique et aux tendances réglementaires, et ajustez rapidement votre stratégie d'investissement pour vous adapter à l'environnement de marché en constante évolution.
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WalletWhisperer
· 07-23 12:39
Gagner de l'argent en restant allongé n'est-il pas agréable ?
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LazyDevMiner
· 07-20 16:31
Encore un All in les buddies
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StableGenius
· 07-20 16:25
Eh bien, eh bien... un autre bull trap se prépare pour les masses naïves.
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RugPullAlertBot
· 07-20 16:20
Encore une fois, on va se faire prendre pour des cons.
La tendance mondiale à la baisse des taux d'intérêt approche, les actions technologiques et les actifs chiffrés accueillent de nouvelles opportunités.
Changement de la politique monétaire mondiale, les actions technologiques et les jetons cryptographiques accueillent de nouvelles opportunités
I. Les premiers signes d'un cycle de baisse des taux d'intérêt mondial
Bien que la Réserve fédérale reste en attente des conditions de baisse des taux d'intérêt, une tendance mondiale à la baisse des taux commence déjà à se dessiner. La Réserve fédérale maintient la fourchette cible du taux des fonds fédéraux entre 5,25 % et 5,50 %, et prévoit de ralentir le resserrement quantitatif à partir de juin. Le marché s'attend à ce qu'il y ait nécessairement une action de baisse des taux avant la fin de l'année.
Le gouverneur de la Réserve fédérale, Christopher Waller, a proposé des conditions spécifiques pour une réduction des taux d'intérêt, à savoir qu'il faut observer des données d'inflation positives pendant trois à cinq mois tout en maintenant la stabilité du marché du travail. Actuellement, les données CPI d'avril aux États-Unis sont conformes aux attentes, le marché du travail reste très résilient, et les PMI manufacturier et des services de mai ont tous deux augmenté, ces facteurs soutiennent l'attitude d'attente continue de la Réserve fédérale.
Cependant, certains signes indiquent qu'un cycle de baisse des taux d'intérêt est sur le point de commencer. La Réserve fédérale envisage d'assouplir les exigences de capital pour les grandes banques, ce qui est considéré comme l'un des signaux importants d'une baisse des taux. À l'échelle mondiale, plusieurs grandes banques centrales ont déjà commencé à baisser leurs taux, et la Banque centrale européenne, la Banque nationale suisse, etc., devraient également suivre dans un avenir proche. Dans ce contexte, une baisse des taux aux États-Unis semble inévitable.
Deux, les actions technologiques mènent le marché américain, une baisse des taux pourrait changer la configuration du marché
Le rapport de résultats du premier trimestre de l'exercice 2025 publié par Nvidia a largement dépassé les attentes du marché, avec un chiffre d'affaires en hausse de 262 % par rapport à l'année précédente et un bénéfice net en hausse de 620 %. Par la suite, le cours de l'action Nvidia a atteint un nouveau sommet, avec une capitalisation boursière dépassant 2,6 billions de dollars, devenant ainsi la troisième plus grande entreprise en termes de capitalisation boursière sur le marché américain.
Cependant, la hausse des actions américaines est principalement concentrée dans le secteur lié à l'IA, en particulier les entreprises "big7" qui soutiennent presque tout le marché. Cette situation n'est pas une solution à long terme, et l'éclatement de la bulle de l'IA pourrait entraîner une forte baisse du marché.
Cependant, le cycle de baisse des taux à venir pourrait atténuer ce risque. Pendant un cycle de hausse des taux, le marché a tendance à se concentrer sur les secteurs les plus sûrs. L'ouverture d'un cycle de baisse des taux augmentera la liquidité du marché et l'appétit pour le risque, ce qui pourrait offrir des opportunités aux secteurs non-AI longtemps négligés, modifiant ainsi le style d'investissement des actions américaines.
Trois, les avantages des actifs chiffrés se multiplient, l'ETF Ethereum se profile à l'horizon
Le marché du chiffrement a connu une forte reprise en mai, le Bitcoin dépassant un moment les 71000 dollars, tandis que l'Ethereum a bondi de plus de 20 % le 21 mai, se rapprochant ensuite des 4000 dollars. Cette reprise est principalement due aux signaux positifs des États-Unis concernant l'ETF Ethereum.
Le 24 mai, la SEC a approuvé le document 19b-4 concernant l'ETF Ethereum, ce qui signifie que l'autorité de régulation a établi les règles pour le lancement de l'ETF Ethereum. Bien que le document S-1 n'ait pas encore été approuvé, le lancement de l'ETF spot Ethereum est devenu une certitude.
Dans le même temps, le projet de loi FIT21 a été adopté par la Chambre des représentants, fournissant des orientations claires pour le cadre réglementaire des actifs numériques. Cette série de bonnes nouvelles indique que les jetons sont acceptés par le système financier traditionnel à un rythme supérieur aux attentes.
Les deux partis américains semblent utiliser les actifs cryptographiques comme un enjeu politique. Certains membres démocrates du Congrès commencent à s'opposer à l'intervention excessive de la SEC, tandis que les candidats républicains affichent haut et fort leur soutien au développement des monnaies numériques aux États-Unis. Ce changement d'attitude politique pourrait favoriser davantage le développement de l'industrie cryptographique.
Quatre, conseils en matière de stratégie d'investissement
Surveillez de près les changements de la politique monétaire mondiale et envisagez de rechercher des opportunités sur le marché obligataire et les actifs sensibles aux taux d'intérêt.
Continuer à suivre les leaders de l'innovation dans le secteur technologique, évaluer leur potentiel de croissance à long terme, mais aussi rester vigilant face aux risques de bulle potentiels.
Suivre le processus de conformité de l'industrie du chiffrement, évaluer de nouvelles opportunités d'investissement, en particulier les produits ETF Ethereum qui seront bientôt lancés.
À l'approche d'un cycle de baisse des taux d'intérêt, envisagez de diversifier modérément votre portefeuille et de vous concentrer sur des secteurs non liés à l'IA qui ont été négligés, afin de faire face à un éventuel changement de style de marché.
Restez attentif aux changements de politique et aux tendances réglementaires, et ajustez rapidement votre stratégie d'investissement pour vous adapter à l'environnement de marché en constante évolution.