El mercado de Activos Cripto está severamente fragmentado, los Token de alta calidad son escasos
Recientemente, el mercado de Activos Cripto ha mostrado una tendencia a la baja, y muchos precios de Token han caído entre un 80% y un 90% desde sus máximos históricos. Una empresa de análisis de datos ha utilizado algoritmos de inteligencia artificial para realizar una evaluación integral de más de 2 millones de Token en el mercado, estableciendo un sistema de evaluación para medir la credibilidad de los proyectos y el estado de salud del mercado.
El análisis de datos más reciente muestra que la puntuación de reputación de los tokens presenta una clara estructura piramidal. La gran mayoría de los tokens se concentra en el rango de "promedio" y "pobre", mientras que los tokens de alta puntuación son extremadamente raros. Este fenómeno no solo refleja la alta diferenciación del mercado, sino que también revela diferencias significativas en la calidad de los tokens entre las distintas plataformas de blockchain. Este artículo explorará en profundidad los factores que influyen en la puntuación de reputación y sus implicaciones para las tendencias futuras del mercado.
Índice de reputación de Token: los Tokens de alta calidad son escasos.
Desde una perspectiva de datos en general, Ethereum sigue siendo la principal plataforma de emisión de tokens. Las estadísticas muestran que la cantidad de direcciones de tokens emitidos en Ethereum representa el 54.56% del total, superando con creces a Polygon en segundo lugar (21.88%) y a Base en tercer lugar (16.32%). Avalanche y Linea tienen una proporción relativamente pequeña.
Los datos de puntuación de reputación de los Token presentan una clara estructura piramidal. La gran mayoría de los Token se concentran en las categorías de puntuación "promedio" y "pobre". Tomando como ejemplo Ethereum, aproximadamente 116,347 Token se encuentran en el nivel promedio, mientras que 573,739 Token están en el nivel pobre. En cambio, en las calificaciones de excelente y buena, la cantidad de Token de cada plataforma blockchain es extremadamente limitada. Ethereum tiene solo 7 Token que alcanzan la puntuación excelente y 310 Token que alcanzan la puntuación buena.
Los totales de tokens de Polygon y Base ocupan el segundo y tercer lugar, respectivamente. Tomando como ejemplo a Polygon, de sus 450,000 tokens, solo 5 fueron clasificados como "excelentes", mientras que la proporción de tokens en las categorías "deficientes" y "malos" alcanza el 96.7%. En la cadena de Base, de sus 336,000 tokens, el porcentaje en la categoría "deficiente" es del 75.6%, y solo hay 67 tokens en la categoría "promedio".
Cabe destacar que, aunque la cantidad total de Tokens de Avalanche es solo el 10.7% de la de Ethereum, su proporción de Tokens en el "rango" promedio alcanza el 4.03%, lo que es significativamente superior al 0.34% de Ethereum.
El ecosistema de Ethereum ha atraído una gran cantidad de proyectos, pero al mismo tiempo ha surgido un grave "efecto cola larga": unos pocos proyectos de alta calidad coexisten con una gran cantidad de tokens de baja calidad. En comparación, las cadenas emergentes como Polygon y Avalanche tienen un rendimiento relativamente mejor en el rango "promedio".
Factores que afectan la puntuación de reputación: problemas comunes de los tokens de baja puntuación
El índice de reputación del Token se compone de múltiples dimensiones, incluyendo el tiempo de emisión, el tamaño del fondo de liquidez, la distribución de los poseedores de moneda y otros 16 factores que influyen. Al comparar las características del Token en intervalos de puntuación alta y baja, se puede observar que los Tokens con puntuaciones bajas suelen tener los siguientes problemas:
1. Falta de liquidez y baja participación en el mercado
El tamaño del fondo de liquidez de los Tokens de baja puntuación y la cantidad de participantes son generalmente bajos. Por ejemplo, el tamaño del fondo de liquidez de los Tokens en el intervalo "deficiente" de la cadena de Ethereum tiene una mediana que es solo 1/5 de la de los Tokens de alta puntuación, y el número de participantes es escaso. La falta de liquidez conduce directamente a una alta volatilidad en el precio de los Tokens, lo que debilita aún más la confianza del mercado.
2. La concentración de tenedores de moneda es demasiado alta
La distribución de los tenedores de moneda es un indicador clave para medir el grado de descentralización de un Token. Los datos muestran que los 10 principales tenedores de moneda de los Tokens en el intervalo "pobre" de Ethereum tienen una proporción promedio mucho más alta que los Tokens de calificación "excelente". Una estructura de tenencia altamente concentrada puede provocar riesgos de manipulación del mercado, que es una de las principales razones por las que los inversores evitan los Tokens de baja calificación.
3. La actividad de negociación y la falta de rentabilidad
En términos de transacciones, la puntuación de volumen de transacciones de tokens de baja puntuación y la puntuación de comerciantes rentables están claramente rezagadas. Los tokens de alta puntuación atraen a más inversores a largo plazo gracias a un volumen de transacciones estable y expectativas de ganancias positivas.
Participación de mercado y estrategia ecológica
La correlación entre la cantidad de tokens y la puntuación de reputación revela las diferencias en las estrategias ecológicas de las diferentes plataformas de blockchain. Ethereum, como una de las blockchains más maduras, presenta ventajas y desventajas en su ecosistema. Por un lado, Ethereum se ha convertido en la plataforma preferida para la emisión de tokens gracias a sus completas herramientas de desarrollo, su gran base de usuarios y su rica infraestructura de DeFi; pero, por otro lado, sus altos costos de Gas y problemas de congestión de la red han obligado a muchos proyectos a cambiarse a cadenas de bajo costo, aunque estas cadenas aún necesitan mejorar en profundidad de liquidez y retención de usuarios.
En comparación, los ecosistemas de Polygon y Base también están en rápida expansión. La cantidad total de tokens de la cadena Base se acerca a 3 veces la de Avalanche, pero muchos proyectos en el ecosistema aún se encuentran en etapas tempranas. Avalanche y Linea también están atrayendo proyectos específicos a través de la diferenciación técnica, pero aún están limitados por la base de usuarios.
Conclusión
Desde el último ciclo alcista, la cantidad de Tokens ha crecido de manera exponencial. Actualmente, el mercado de Tokens muestra una clara polarización. En el futuro, con el endurecimiento de la regulación y la profesionalización de los inversores, el índice de reputación de los Tokens podría convertirse en una herramienta clave para seleccionar activos de calidad. Solo aquellos proyectos que se desarrollen de manera equilibrada en dimensiones como la liquidez, la distribución entre los poseedores y la sostenibilidad de las transacciones podrán tener ventaja en la próxima reestructuración del mercado.
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RugPullProphet
· hace20h
¿Recoger lingotes de oro en una montaña de basura? Estás soñando.
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MEVEye
· hace20h
tontos aún no son suficientes, sigue friendo
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HodlNerd
· hace20h
estadísticamente hablando, el 90% de los tokens son solo ruido... acumula calidad y relájate, para ser honesto
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RugDocDetective
· hace20h
¡Estas cosas basura que todos están especulando, tarde o temprano caen a cero!
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HodlKumamon
· hace20h
Espera, mira que la caída de estos datos aún tiene espacio para escapar, ¡miau~
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IfIWereOnChain
· hace20h
Las monedas basura solo saben acumular indicadores
La puntuación de reputación del Token revela la diferenciación del mercado: la escasez de proyectos de alta calidad se convierte en un desafío
El mercado de Activos Cripto está severamente fragmentado, los Token de alta calidad son escasos
Recientemente, el mercado de Activos Cripto ha mostrado una tendencia a la baja, y muchos precios de Token han caído entre un 80% y un 90% desde sus máximos históricos. Una empresa de análisis de datos ha utilizado algoritmos de inteligencia artificial para realizar una evaluación integral de más de 2 millones de Token en el mercado, estableciendo un sistema de evaluación para medir la credibilidad de los proyectos y el estado de salud del mercado.
El análisis de datos más reciente muestra que la puntuación de reputación de los tokens presenta una clara estructura piramidal. La gran mayoría de los tokens se concentra en el rango de "promedio" y "pobre", mientras que los tokens de alta puntuación son extremadamente raros. Este fenómeno no solo refleja la alta diferenciación del mercado, sino que también revela diferencias significativas en la calidad de los tokens entre las distintas plataformas de blockchain. Este artículo explorará en profundidad los factores que influyen en la puntuación de reputación y sus implicaciones para las tendencias futuras del mercado.
Índice de reputación de Token: los Tokens de alta calidad son escasos.
Desde una perspectiva de datos en general, Ethereum sigue siendo la principal plataforma de emisión de tokens. Las estadísticas muestran que la cantidad de direcciones de tokens emitidos en Ethereum representa el 54.56% del total, superando con creces a Polygon en segundo lugar (21.88%) y a Base en tercer lugar (16.32%). Avalanche y Linea tienen una proporción relativamente pequeña.
Los datos de puntuación de reputación de los Token presentan una clara estructura piramidal. La gran mayoría de los Token se concentran en las categorías de puntuación "promedio" y "pobre". Tomando como ejemplo Ethereum, aproximadamente 116,347 Token se encuentran en el nivel promedio, mientras que 573,739 Token están en el nivel pobre. En cambio, en las calificaciones de excelente y buena, la cantidad de Token de cada plataforma blockchain es extremadamente limitada. Ethereum tiene solo 7 Token que alcanzan la puntuación excelente y 310 Token que alcanzan la puntuación buena.
Los totales de tokens de Polygon y Base ocupan el segundo y tercer lugar, respectivamente. Tomando como ejemplo a Polygon, de sus 450,000 tokens, solo 5 fueron clasificados como "excelentes", mientras que la proporción de tokens en las categorías "deficientes" y "malos" alcanza el 96.7%. En la cadena de Base, de sus 336,000 tokens, el porcentaje en la categoría "deficiente" es del 75.6%, y solo hay 67 tokens en la categoría "promedio".
Cabe destacar que, aunque la cantidad total de Tokens de Avalanche es solo el 10.7% de la de Ethereum, su proporción de Tokens en el "rango" promedio alcanza el 4.03%, lo que es significativamente superior al 0.34% de Ethereum.
El ecosistema de Ethereum ha atraído una gran cantidad de proyectos, pero al mismo tiempo ha surgido un grave "efecto cola larga": unos pocos proyectos de alta calidad coexisten con una gran cantidad de tokens de baja calidad. En comparación, las cadenas emergentes como Polygon y Avalanche tienen un rendimiento relativamente mejor en el rango "promedio".
Factores que afectan la puntuación de reputación: problemas comunes de los tokens de baja puntuación
El índice de reputación del Token se compone de múltiples dimensiones, incluyendo el tiempo de emisión, el tamaño del fondo de liquidez, la distribución de los poseedores de moneda y otros 16 factores que influyen. Al comparar las características del Token en intervalos de puntuación alta y baja, se puede observar que los Tokens con puntuaciones bajas suelen tener los siguientes problemas:
1. Falta de liquidez y baja participación en el mercado
El tamaño del fondo de liquidez de los Tokens de baja puntuación y la cantidad de participantes son generalmente bajos. Por ejemplo, el tamaño del fondo de liquidez de los Tokens en el intervalo "deficiente" de la cadena de Ethereum tiene una mediana que es solo 1/5 de la de los Tokens de alta puntuación, y el número de participantes es escaso. La falta de liquidez conduce directamente a una alta volatilidad en el precio de los Tokens, lo que debilita aún más la confianza del mercado.
2. La concentración de tenedores de moneda es demasiado alta
La distribución de los tenedores de moneda es un indicador clave para medir el grado de descentralización de un Token. Los datos muestran que los 10 principales tenedores de moneda de los Tokens en el intervalo "pobre" de Ethereum tienen una proporción promedio mucho más alta que los Tokens de calificación "excelente". Una estructura de tenencia altamente concentrada puede provocar riesgos de manipulación del mercado, que es una de las principales razones por las que los inversores evitan los Tokens de baja calificación.
3. La actividad de negociación y la falta de rentabilidad
En términos de transacciones, la puntuación de volumen de transacciones de tokens de baja puntuación y la puntuación de comerciantes rentables están claramente rezagadas. Los tokens de alta puntuación atraen a más inversores a largo plazo gracias a un volumen de transacciones estable y expectativas de ganancias positivas.
Participación de mercado y estrategia ecológica
La correlación entre la cantidad de tokens y la puntuación de reputación revela las diferencias en las estrategias ecológicas de las diferentes plataformas de blockchain. Ethereum, como una de las blockchains más maduras, presenta ventajas y desventajas en su ecosistema. Por un lado, Ethereum se ha convertido en la plataforma preferida para la emisión de tokens gracias a sus completas herramientas de desarrollo, su gran base de usuarios y su rica infraestructura de DeFi; pero, por otro lado, sus altos costos de Gas y problemas de congestión de la red han obligado a muchos proyectos a cambiarse a cadenas de bajo costo, aunque estas cadenas aún necesitan mejorar en profundidad de liquidez y retención de usuarios.
En comparación, los ecosistemas de Polygon y Base también están en rápida expansión. La cantidad total de tokens de la cadena Base se acerca a 3 veces la de Avalanche, pero muchos proyectos en el ecosistema aún se encuentran en etapas tempranas. Avalanche y Linea también están atrayendo proyectos específicos a través de la diferenciación técnica, pero aún están limitados por la base de usuarios.
Conclusión
Desde el último ciclo alcista, la cantidad de Tokens ha crecido de manera exponencial. Actualmente, el mercado de Tokens muestra una clara polarización. En el futuro, con el endurecimiento de la regulación y la profesionalización de los inversores, el índice de reputación de los Tokens podría convertirse en una herramienta clave para seleccionar activos de calidad. Solo aquellos proyectos que se desarrollen de manera equilibrada en dimensiones como la liquidez, la distribución entre los poseedores y la sostenibilidad de las transacciones podrán tener ventaja en la próxima reestructuración del mercado.